1、1,金融資產(chǎn)2,持有至到期投資,2,本節(jié)內(nèi)容,持有至到期投資的概述 持有至到期投資的初始計量 持有至到期投資的后續(xù)計量,3,一、持有至到期投資的概述,（一）概念 （二）確認條件 （三）類型 （四）科目設(shè)置,4,（一）持有至到期投資的概念,持有至到期投資，是指到期日固定、回收金額固定或可確定，且企業(yè)有明確意圖和能力持有至到期的非衍生金融資產(chǎn)。 主要是債權(quán)性投資，如國債、金融債券等。,企業(yè)購入的股票能否作為持有至到期投資？,持有至到期投資通常具有長期性質(zhì)，但期限較短（1年以內(nèi)）的債券投資，符合持有至到期投資條件的，也可將其劃分為持有至到期投資。,股權(quán)投資因其沒有固定的到期日，因而不能劃分為持有至到

2、期投資。,5,（二）持有至到期投資的確認條件,（一）該金融資產(chǎn)到期日固定、回收金額固定或可確定 “到期日固定、回收金額固定或可確定”是指相關(guān)合同明確了投資者在確定的期間內(nèi)獲得或應(yīng)收取現(xiàn)金流量（如投資利息和本金等）的金額和時間。 （二）企業(yè)有明確意圖將該金融資產(chǎn)持有至到期 存在下列情況之一的，表明企業(yè)沒有明確意圖將金融資產(chǎn)投資持有至到期： 1持有該金融資產(chǎn)的期限不確定。 2發(fā)生市場利率變化、流動性需要變化、替代投資機會及其投資收益率變化、融資來源和條件變化、外匯風險變化等情況時，將出售該金融資產(chǎn)。但是，無法控制、預期不會重復發(fā)生且難以合理預計的獨立事項引起的金融資產(chǎn)出售除外。 3該金融資產(chǎn)的發(fā)行

3、方可以按照明顯低于其攤余成本的金額清償。 4其他表明企業(yè)沒有明確意圖將該金融資產(chǎn)持有至到期的情況。,6,（二）持有至到期投資的確認條件,（三）企業(yè)有能力將該金融資產(chǎn)持有至到期 存在下列情況之一的，表明企業(yè)沒有能力將具有固定期限的金融資產(chǎn)投資持有至到期： 1沒有可利用的財務(wù)資源持續(xù)地為該金融資產(chǎn)投資提供資金支持，以使該金融資產(chǎn)投資持有至到期。 2受法律、行政法規(guī)的限制，使企業(yè)難以將該金融資產(chǎn)投資持有至到期。 3其他表明企業(yè)沒有能力將具有固定期限的金融資產(chǎn)投資持有至到期的情況。 企業(yè)應(yīng)當于每個資產(chǎn)負債表日對持有至到期投資的意圖和能力進行評價。發(fā)生變化的，應(yīng)當將其重分類為可供出售金融資產(chǎn)進行處理。,

4、注意,7,重分類為可供出售金融資產(chǎn)的情況,企業(yè)將尚未到期的某項持有至到期投資在本會計年度內(nèi)出售或重分類為可供出售金融資產(chǎn)的金額，相對于該類投資（即企業(yè)全部持有至到期投資）在出售或重分類前的總額較大時，則企業(yè)在處置或重分類后應(yīng)立即將其剩余的持有至到期投資（即全部持有至到期投資扣除已處置或重分類的部分）重分類為可供出售金融資產(chǎn)，且在本會計年度及以后兩個完整的會計年度內(nèi)不得再將該金融資產(chǎn)劃分為持有至到期投資。但是，下列情況除外： 1出售日或重分類日距離該項投資到期日或贖回日較近（如到期前三個月內(nèi)），市場利率變化對該項投資的公允價值沒有顯著影響。 2根據(jù)合同約定的定期償付或提前還款方式收回該投資幾乎所

5、有初始本金后，將剩余部分予以出售或重分類。,8,3出售或重分類是由于企業(yè)無法控制、預期不會重復發(fā)生且難以合理預計的獨立事項所引起。此種情況主要包括： （1）因被投資單位信用狀況嚴重惡化，將持有至到期投資予以出售； （2）因相關(guān)稅收法規(guī)取消了持有至到期投資的利息稅前可抵扣政策或顯著減少了稅前可抵扣金額，將持有至到期投資予以出售； （3）因發(fā)生重大企業(yè)合并或重大處置，為保持現(xiàn)行利率風險頭寸或維持現(xiàn)行信用風險政策，將持有至到期投資予以出售； （4）因法律、行政法規(guī)對允許投資的范圍或特定投資品種的投資限額作出重大調(diào)整，將持有至到期投資予以出售； （5）因監(jiān)管部門要求大幅度提高資產(chǎn)流動性，或大幅度提高持

6、有至到期投資在計算資本充足率時的風險權(quán)重，將持有至到期投資予以出售。,9,【例1】205年7月，某銀行支付19 900 000美元從市場上以折價方式購入一批美國甲汽車金融公司發(fā)行的三年期固定利率債券，票面利率4.5%，債券面值為20 000 000美元。該銀行將其劃分為持有至到期投資。 207年初，美國汽車行業(yè)受燃油價格上漲、勞資糾紛、成本攀升等諸多因素影響，盈利能力明顯減弱，甲汽車金融公司所發(fā)行債券的二級市場價格嚴重下滑。為此，國際公認的評級公司將甲汽車金融公司的長期信貸等級從Baa2下調(diào)至Baa3，認為甲汽車金融公司的清償能力較弱，風險相對越來越大，對經(jīng)營環(huán)境和其他內(nèi)外部條件變化較為敏感，

7、容易受到?jīng)_擊，具有較大的不確定性。 綜合考慮上述因素，該銀行認為，盡管所持有的甲汽車金融公司債券剩余期限較短，但由于其未來表現(xiàn)存有相當大的不確定性，繼續(xù)持有這些債券會有較大的信用風險。為此，該銀行于207年8月將該持有至到期債券按低于面值的價格出售。,10,【例2】206年11月，甲公司采用控股合并方式合并了乙公司，甲公司的管理層為此也作了調(diào)整。甲公司的新管理層認為，乙公司的某些持有至到期債券期限過長，合并完成后再將其劃分為持有至到期投資不合理。為此，在購買日編制的合并資產(chǎn)負債表內(nèi)，甲公司決定將這部分持有至到期債券重分類為可供出售金融資產(chǎn)。在這種情況下，甲公司在合并日資產(chǎn)負債表內(nèi)進行這種重分類

8、沒有違背劃分為持有至到期投資所要求的“有明確意圖和能力”。 值得說明的是，甲公司如果因為要合并乙公司而將其自身的持有至到期投資的較大部分予以出售，則違背了劃分為持有至到期投資的所要求的“有明確意圖和能力”。,11,（三）持有至到期投資分類,按債券還本付息情況，一般分為三類： （1）到期一次還本付息； （2）到期一次還本分期付息； （3）分期還本分期付息。 說明：不同類型的債券分別采用不同的確認 與計量方法。,12,（四）持有至到期投資核算科目設(shè)置,新準則規(guī)定設(shè)置：持有至到期投資投資成本 利息調(diào)整 應(yīng)計利息 應(yīng)收利息 投資收益 明細科目“成本”反映債券面值，“利息調(diào)整”反映溢折價，利息費用的攤銷

9、調(diào)整金額，“應(yīng)計利息” 反映一次還本付息債券的應(yīng)收未收利息（長期）。 應(yīng)收利息反映到期一次還本分期付息債券或分期還本分期付息債券的應(yīng)收未收利息（短期）。,13,二、持有至到期投資的初始計量（重點）,（一）債券發(fā)行溢折價的原因 債券的溢價、折價，主要是由于金融市場利 率與債券票面利率不一致造成的。 票面利率 市場利率 溢價發(fā)行 票面利率 市場利率 折價發(fā)行 票面利率 = 市場利率 平價發(fā)行,14,二、持有至到期投資的初始計量（重點）,（二）持有至到期投資的初始投資成本 持有至到期投資應(yīng)當按取得時的公允價值和相關(guān)交 易費用之和作為初始確認金額。支付的價款中包含 的已到付息期但尚未領(lǐng)取的債券利息，應(yīng)

10、單獨確認 為應(yīng)收項目。 持有至到期投資入賬價值 買價交易費用已到期未領(lǐng)取的利息,15,會計處理： （1）購入到期一次還本分期付息債券或分期還本分期付息債券 借：持有至到期投資成本（面值） 利息調(diào)整（也可能在貸方） 應(yīng)收利息（已到付息期但尚未領(lǐng)取的利息）貸：銀行存款等 （2）購入到期一次還本付息債券 借：持有至到期投資成本（面值） 利息調(diào)整（也可能在貸方） 應(yīng)計利息（已到付息期但尚未領(lǐng)取的利息）貸：銀行存款等,二、持有至到期投資的初始計量（重點）,16,二、持有至到期投資的初始計量（重點）,（三）實際利率的確定 持有至到期投資初始確認時，應(yīng)當計算確定其實際利率，并在該持有至到期投資預期存續(xù)期間或

11、適用的更短期間內(nèi)保持不變。 實際利率，是指將金融資產(chǎn)或金融負債在預期存續(xù)期間或適用的更短期間內(nèi)的未來現(xiàn)金流量，折現(xiàn)為該金融資產(chǎn)或金融負債當前賬面價值所使用的利率。,17,三、持有至到期投資的收益及攤余成本,企業(yè)持有至到期投資收益的主要來源是 利息收入。企業(yè)購入不同還本付息方式 的債券，投資收益的核算方法有所不同。 到期一次還本付息債券 到期一次還本分期付息債券 分期還本分期付息債券,18,（一）到期一次還本付息債券,企業(yè)按面值購入債券，各期投資收益的確認方法有：票面利率法和實際利率法。 企業(yè)按溢折價購入債券，各期溢折價的攤銷方法有：直線法和實際利率法。,初始投資成本調(diào)整應(yīng)計利息和溢折價攤銷以后

12、的余額,按照準則規(guī)定，應(yīng)采用實際利率法確認投資收益和債券溢折價攤銷，并在此基礎(chǔ)上確認債券的攤余成本。,19,采用實際利率法確認各期的投資收益 （1）計算實際利率 應(yīng)以債券到期時的面值與票面利息之和作為終值，以債券的初始投資成本作為現(xiàn)值，計算債券的折現(xiàn)率，即實際利率 （2）計算投資收益 投資收益=初始投資成本（攤余成本） 實際利率,1、面值購入債券的投資收益確認與計量,20,例3：某公司2006年1月1日購入A公司當天發(fā)行的2年期債券作為持有至到期投資，票面價值100 000元，票面利率10%，到期一次還本付息，用銀行存款支付價款100 000元，無交易費用。公司采用實際利率法確認投資收益。編制

13、持有期間相關(guān)的會計分錄。,1、面值購入債券的投資收益確認與計量,21,采用實際利率法 （1）計算實際利率 i 100 000（1+i）2 = 100 000+20 000 實際利率 i=9.545%,1、面值購入債券的投資收益確認與計量,22,*考慮了尾差調(diào)整,23,（2）06.01.01購入 借：持有至到期投資成本 100 000 貸：銀行存款 100 000 （3）06.12.31計息 借：持有至到期投資應(yīng)計利息 10 000 貸：持有至到期投資利息調(diào)整 455 投資收益 9 545 攤余成本=100 000+9 545-0=109 545,1、面值購入債券的投資收益確認與計量,24,（4

14、）07.12.31計息 借：持有至到期投資應(yīng)計利息 10 000 利息調(diào)整 455 貸：投資收益 10 445 （5）08.01.01到期 借：銀行存款 120 000 貸：持有至到期投資成本 100 000 應(yīng)計利息 20 000,1、面值購入債券的投資收益確認與計量,25,2、溢價購入債券的投資收益確認與計量,企業(yè)溢價購入債券，各期的票面利息收入并 不是真正的投資收益。因為企業(yè)在購入債券 時，已經(jīng)多支付債券發(fā)行者一部分價款，這 部分價款屬于給發(fā)行者的利息返還，應(yīng)在債 券的存續(xù)期內(nèi)分期攤銷，抵減債券的票面利 息收入。企業(yè)溢價購入債券的投資收益，為 票面利息與溢價攤銷額的差額。,26,采用實際

15、利率法攤銷債券溢價及確認投資收益，應(yīng)按初始投資成本或攤余成本乘以實際利率計算利息收入，確認投資收益。 再根據(jù)確認的票面利息和按照實際利率確認的投資收益的差額，確認溢價攤銷額 投資收益 攤銷額,2、溢價購入債券的投資收益確認與計量,27,例4：某公司2006年1月1日購入B公司當天發(fā)行的2年期債券作為持有至到期投資，票面價值200 000元，票面利率10%，到期一次還本付息，用銀行存款支付價款206 000元，無交易費用。公司采用實際利率法攤銷債券溢價。 （1）計算實際利率 i 206 000（1+i）2 = 240 000 實際利率 i=7.937%,2、溢價購入債券的投資收益確認與計量,28

16、,*考慮了尾差調(diào)整,2、溢價購入債券的投資收益確認與計量,29,（2）2006.01.01 取得投資 借：持有至到期投資成本 200 000 利息調(diào)整 6 000 貸：銀行存款 206 000 （3）2006.12.31 確認投資收益 借：持有至到期投資應(yīng)計利息 20 000 貸：持有至到期投資利息調(diào)整 3 650 投資收益 16 350,2、溢價購入債券的投資收益確認與計量,30,（4）2007.12.31 確認投資收益 借：持有至到期投資應(yīng)計利息 20 000 貸：持有至到期投資利息調(diào)整 2 350 投資收益 17 650,2007年12月31日，“持有至到期投資” 科目余額為多少？,2、

17、溢價購入債券的投資收益確認與計量,31,3、折價購入債券的投資收益確認與計量,企業(yè)折價購入債券，各期的票面利息收入也 不是真正的投資收益。因為企業(yè)在購入債券 時，已經(jīng)少支付債券發(fā)行者一部分價款，這 部分價款屬于發(fā)行者給予的利息補償，應(yīng)在 債券的存續(xù)期內(nèi)，分期轉(zhuǎn)為債券投資收益。 企業(yè)折價購入債券的投資收益，應(yīng)為票面利 息與折價攤銷額之和。,32,采用實際利率法攤銷債券折價及確認投資收益，應(yīng)按初始投資成本或攤余成本乘以實際利率計算利息收入，確認投資收益。 再根據(jù)確認的票面利息和按照實際利率確認的投資收益的差額，確認折價攤銷額 投資收益 攤銷額,3、折價購入債券的投資收益確認與計量,33,溢（折）價

18、攤銷圖示,34,（二）分期付息債券,到期一次還本分期付息債券的投資收益確認與計量，與到期一次還本付息債券的投資收益確認與計量基本相同，只是確認的應(yīng)收票面利息作為短期債權(quán)處理，通過“應(yīng)收利息”科目核算。債券溢折價的攤銷也有直線法和實際利率法兩種方法。 我國會計準則規(guī)定，應(yīng)采用實際利率法進行債券溢折價攤銷，并在此基礎(chǔ)上確認債券的攤余成本。,35,例5：2000年1月1日，XYZ公司支付價款l000元（含交易費用）從活躍市場上購入某公司5年期債券，面值1250元，票面利率4.72%，按年支付利息（即每年59元），本金最后一次支付。XYZ公司將購入的該公司債券劃分為持有至到期投資。 為此，XYZ公司在

19、初始確認是先計算確定該債券的實際利率： 設(shè)該債券的實際利率為r，則可列出如下等式： 59（1+r）-1 +59（1+r）-2 +59（1+r）-3 +59（1+r）-4 +（59+1250）（1+r）-5 =1000采用插值法，可以計算得出r=10%,（二）分期付息債券,36,*數(shù)字考慮了計算過程中出現(xiàn)的尾差。,37,（1）2000年1月1日，購入債券：借：持有至到期投資成本1250貸：銀行存款l000持有至到期投資利息調(diào)整 250 （2）2000年12月31日，確認實際利息收入 借：應(yīng)收利息 59 持有至到期投資利息調(diào)整 41貸：投資收益 l00收到票面利息： 借：銀行存款 59貸：應(yīng)收利息

20、 59,（二）分期付息債券,38,（3）2001年12月31日，確認實際利息收入、收到票面利息等：借：應(yīng)收利息 59持有至到期投資利息調(diào)整 45貸：投資收益 l04借：銀行存款59貸：應(yīng)收利息 59 （4）2002年12月31日，確認實際利息收入、收到票面利息等：借：應(yīng)收利息 59持有至到期投資利息調(diào)整50貸：投資收益l09借：銀行存款59貸：應(yīng)收利息 59,（二）分期付息債券,39,（5）2003年12月31日，確認實際利息、收到票面利息等：借：應(yīng)收利息59持有至到期投資利息調(diào)整55貸：投資收益ll4借：銀行存款 59貸：應(yīng)收利息 59 （6）2004年12月31日，確認實際利息、收到票面利

21、息和本金等：借：應(yīng)收利息 59 持有至到期投資利息調(diào)整 59貸：投資收益 ll8 借：銀行存款 59貸：應(yīng)收利息 59 借：銀行存款 1 250 貸：持有至到期投資成本 1 250 如果上述債券為到期一次還本付息，該如何進行會計處理？,（二）分期付息債券,40,（三）分期還本分期付息債券,債券的分期還本分期付息，一般有兩種情況： 一是發(fā)行方按照債券號碼等確定還本期，同時償付債券利息； 二是發(fā)行方對所有債券均在發(fā)行期內(nèi)分期還本，在還本時償付債券利息。 分期還本分期付息債券，是指第二種債券。,41,(四)持有至到期投資的減值,持有至到期投資發(fā)生減值時：借：資產(chǎn)減值損失（賬面價值預計未來現(xiàn)金流量現(xiàn)值

22、） 貸：持有至到期投資減值準備 如有客觀證據(jù)表明該金融資產(chǎn)的價值已經(jīng)恢復，且客觀上與確認減值損失后發(fā)生的事項有關(guān)，原已確認的減值損失應(yīng)當轉(zhuǎn)回，計入當期損益：借：持有至到期投資減值準備貸：資產(chǎn)減值損失,42,(五)處置持有至到期投資,借：銀行存款（實際收到的價款） 持有至到期投資減值準備（已計提的減值準備）貸：持有至到期投資成本（賬面余額） 利息調(diào)整（賬面余額）（或借記）應(yīng)計利息（賬面余額）投資收益（差額，或借記）,43,四、持有至到期投資的到期兌現(xiàn),到期一次還本付息面值+利息 到期一次還本分期付息面值 在債券投資到期時，溢價、折價金額已經(jīng) 攤銷完畢。 借：銀行存款 貸：持有至到期投資成本 應(yīng)計

23、利息（一次付息）,44,綜合題,【例6】 200年1月1日，XYZ公司支付價款l 000元（含交易費用）從活躍市場上購入某公司5年期債券，面值1 250元，票面利率4.72，按年支付利息（即每年59元），本金最后一次支付。合同約定，該債券的發(fā)行方在遇到特定情況時可以將債券贖回，且不需要為提前贖回支付額外款項。XYZ公司在購買該債券時，預計發(fā)行方不會提前贖回。 假定在202年1月1日，XYZ公司預計本金的一半（即625元）將會在該年末收回，而其余的一半本金將于204年末付清。遇到這種情況時，XYZ公司應(yīng)當調(diào)整202年初的攤余成本，計入當期損益。調(diào)整時采用最初確定的實際利率。 據(jù)此，調(diào)整上述表中相

24、關(guān)數(shù)據(jù)后如表32所示：,45,綜合題,46,根據(jù)上述調(diào)整，XYZ公司的賬務(wù)處理如下： （1）202年1月1日，調(diào)整期初攤余成本： 借：持有至到期投資利息調(diào)整 53 貸：投資收益 53 （2）202年12月31日，確認實際利息、收回本金等： 借：應(yīng)收利息 59 持有至到期投資利息調(diào)整 55 貸：投資收益 114 借：銀行存款 59 貸：應(yīng)收利息 59 借：銀行存款 625 貸：持有至到期投資成本 625,綜合題,47,（3）203年l2月31日，確認實際利息等： 借：應(yīng)收利息 30 持有至到期投資利息調(diào)整 27 貸：投資收益 57 借：銀行存款 30 貸：應(yīng)收利息 30 （4）204年l2月31日，確認實際利息、收回本金等： 借：應(yīng)收利息 30 持有至到期投資利息調(diào)整 29 貸：投資收益 59 借：銀行存款 30 貸：應(yīng)收利息 30 借：銀行存款 625 貸：持有至到期投資成本 625,綜合題,48,【識記要點】,持有至到期投資應(yīng)當采用實際利率法，