第一章網(wǎng)絡(luò)銀行與銀行電子化第一節(jié)銀行電子化及其歷程第二節(jié)銀行網(wǎng)絡(luò)與網(wǎng)絡(luò)銀行第三節(jié)網(wǎng)絡(luò)銀行對傳統(tǒng)銀行的挑戰(zhàn)第一節(jié)銀行電子化及其歷程一、銀行電子化發(fā)展的脈絡(luò)

第一節(jié)銀行電子化及其歷程二、發(fā)達國家銀行電子化的發(fā)展

。批量處理階段

。聯(lián)機作業(yè)階段

。自動出納階段

。電子轉(zhuǎn)帳階段第一節(jié)銀行電子化及其歷程三、我國銀行電子化的發(fā)展

。起步階段：70年代中后期到80年代初

。推廣應(yīng)用階段：80年代后期到90年代初

。發(fā)展創(chuàng)新階段：90年代中期至今第一節(jié)銀行電子化及其歷程四、銀行電子化信息系統(tǒng)的組成。銀行業(yè)內(nèi)部的信息系統(tǒng)。銀行業(yè)之間的信息系統(tǒng)。銀行業(yè)與客戶之間的信息系統(tǒng)第一節(jié)銀行電子化及其歷程五、銀行電子化系統(tǒng)的分類

我國銀行電子化系統(tǒng)一般分為三類：。銀行電子化管理系統(tǒng)。銀行電子化業(yè)務(wù)處理系統(tǒng)。銀行電子化自動處理系統(tǒng)

第一節(jié)銀行電子化及其歷程六、我國銀行電子化的現(xiàn)狀

。柜面服務(wù)已基本實現(xiàn)電子化

。網(wǎng)絡(luò)基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)取得重大進展

。資金清算系統(tǒng)穩(wěn)步發(fā)展

。中國現(xiàn)代支付系統(tǒng)日趨完善

。信貸管理信息系統(tǒng)規(guī)范創(chuàng)新

。辦公自動化建設(shè)成效顯著

。銀行卡業(yè)務(wù)快速發(fā)展

。網(wǎng)絡(luò)金融發(fā)展前景喜人第一節(jié)銀行電子化及其歷程七、我國銀行電子化的發(fā)展趨勢

。建立和完善客戶管理信息系統(tǒng)

。實施量化管理、實現(xiàn)科學(xué)決策

。實現(xiàn)全國聯(lián)網(wǎng)跨行交易、加快資金周轉(zhuǎn)效率

。提供全方位服務(wù)功能、提升銀行服務(wù)水平

。拓展銀行服務(wù)渠道、提高銀行整體效能第二節(jié)銀行網(wǎng)絡(luò)與網(wǎng)絡(luò)銀行一、銀行網(wǎng)絡(luò)。銀行為實現(xiàn)其相互間的信息傳遞，借助于計算機技術(shù)與現(xiàn)代通信技術(shù)建立的銀行計算機網(wǎng)絡(luò)系統(tǒng)

。銀行網(wǎng)絡(luò)系統(tǒng)廣泛運用于銀行業(yè)務(wù)處理、資金清算、信息傳遞以及經(jīng)營管理等各個領(lǐng)域

第二節(jié)銀行網(wǎng)絡(luò)與網(wǎng)絡(luò)銀行。銀行網(wǎng)絡(luò)是銀行實現(xiàn)其各項業(yè)務(wù)、尤其是網(wǎng)絡(luò)銀行業(yè)務(wù)的基礎(chǔ)，建立銀行網(wǎng)絡(luò)是銀行電子化發(fā)展的必然結(jié)果。目前我國銀行的數(shù)據(jù)通信網(wǎng)的選擇種類多、內(nèi)容豐富，主要包括電話網(wǎng)（PSTN）、數(shù)字數(shù)據(jù)網(wǎng)（DDN）、分組交換數(shù)據(jù)網(wǎng)（X.25）、無線網(wǎng)（WN）和綜合業(yè)務(wù)數(shù)字網(wǎng)（ISDN）

第二節(jié)銀行網(wǎng)絡(luò)與網(wǎng)絡(luò)銀行。我國已經(jīng)建成的銀行網(wǎng)絡(luò)系統(tǒng)主要有：商業(yè)銀行的網(wǎng)絡(luò)系統(tǒng)、中國金融數(shù)據(jù)通信網(wǎng)（CNFN）、中國人民銀行衛(wèi)星通信網(wǎng)以及金卡工程網(wǎng)絡(luò)等第二節(jié)銀行網(wǎng)絡(luò)與網(wǎng)絡(luò)銀行二、網(wǎng)絡(luò)銀行（一）網(wǎng)絡(luò)銀行定義網(wǎng)絡(luò)銀行是依托計算機網(wǎng)絡(luò)為客戶提供各種金融產(chǎn)品服務(wù)的銀行第二節(jié)銀行網(wǎng)絡(luò)與網(wǎng)絡(luò)銀行巴塞爾委員會的定義：

網(wǎng)絡(luò)銀行是指那些通過電子通道，提供零售與小額產(chǎn)品和服務(wù)的銀行。這些產(chǎn)品和服務(wù)包括：存貸、賬戶管理、金融顧問、電子賬務(wù)支付，以及其他一些諸如電子貨幣等電子支付產(chǎn)品與服務(wù)

第二節(jié)銀行網(wǎng)絡(luò)與網(wǎng)絡(luò)銀行歐洲銀行標(biāo)準(zhǔn)委員會的定義：

那些利用網(wǎng)絡(luò)為通過使用計算機、網(wǎng)絡(luò)電視、機頂盒及其他一些個人數(shù)字設(shè)備連接上網(wǎng)的消費者和中小企業(yè)提供銀行產(chǎn)品服務(wù)的銀行

第二節(jié)銀行網(wǎng)絡(luò)與網(wǎng)絡(luò)銀行美國貨幣監(jiān)理署(OCC)的定義：

網(wǎng)絡(luò)銀行是指一些系統(tǒng)，利用這些系統(tǒng)，銀行客戶通過個人電腦或其他的智能化裝置，進入銀行帳戶，獲得一般銀行產(chǎn)品和服務(wù)信息

第二節(jié)銀行網(wǎng)絡(luò)與網(wǎng)絡(luò)銀行概念中包含的幾個要素：

一是電子虛擬服務(wù)方式。網(wǎng)絡(luò)銀行的所有業(yè)務(wù)數(shù)據(jù)的輸入、輸出和傳輸，都以電子的方式進行，而不是采用“面對面”的傳統(tǒng)柜臺方式。二是運行環(huán)境開放。網(wǎng)絡(luò)銀行是利用開放性的網(wǎng)絡(luò)作為其業(yè)務(wù)實施的環(huán)境，而開放性網(wǎng)絡(luò)意味著任何人只要擁有必要的設(shè)備、支付一定的費用，就可進入網(wǎng)絡(luò)銀行的服務(wù)場所，接受銀行服務(wù)。三是真實的銀行業(yè)務(wù)。網(wǎng)絡(luò)銀行提供傳統(tǒng)銀行業(yè)務(wù)服務(wù)，像傳統(tǒng)銀行一樣，持有金融資產(chǎn)與負債。四是業(yè)務(wù)實時處理。實時處理業(yè)務(wù)既是網(wǎng)絡(luò)銀行為客戶提供的便利，也是其生存的基礎(chǔ)。

第二節(jié)銀行網(wǎng)絡(luò)與網(wǎng)絡(luò)銀行（二）網(wǎng)絡(luò)銀行的興起。傳統(tǒng)銀行發(fā)展的瓶頸?，F(xiàn)代技術(shù)的推動。消費者行為的變化第二節(jié)銀行網(wǎng)絡(luò)與網(wǎng)絡(luò)銀行（三）網(wǎng)絡(luò)銀行的發(fā)展

1、網(wǎng)絡(luò)銀行在國外的發(fā)展

。SFNB

1995年10月18日，美國成立了全球第一家網(wǎng)絡(luò)銀行—安全第一網(wǎng)絡(luò)銀行（SFNB,SecurityFirstNetworkBank），它是一家純網(wǎng)絡(luò)銀行（Internet-onlybank），沒有建筑物、沒有地址、沒有營業(yè)柜臺和金庫、只有網(wǎng)址，完全依賴INTERNET進行運作,每天24小時提供全球范圍的金融業(yè)務(wù)服務(wù)，客戶無論何時何地，只要可以上網(wǎng)和擁有一個網(wǎng)絡(luò)帳號即可享受服務(wù)。

SFNB的主頁

第二節(jié)銀行網(wǎng)絡(luò)與網(wǎng)絡(luò)銀行2、網(wǎng)絡(luò)銀行在國內(nèi)的發(fā)展

。招商銀行。工商銀行。中國銀行第三節(jié)網(wǎng)上支付與網(wǎng)絡(luò)銀行

然后點擊"個人銀行"進入個人銀行頁面第二節(jié)銀行網(wǎng)絡(luò)與網(wǎng)絡(luò)銀行（四）網(wǎng)絡(luò)銀行的種類國際上提供網(wǎng)上銀行服務(wù)的機構(gòu)分兩種：

一種是原有的負擔(dān)銀行（Incumbent

Bank）

基與傳統(tǒng)銀行的網(wǎng)絡(luò)銀行

另外一種是信息時代崛起的直接銀行（Direct

Bank）純網(wǎng)絡(luò)銀行

第二節(jié)銀行網(wǎng)絡(luò)與網(wǎng)絡(luò)銀行負擔(dān)銀行

（基與傳統(tǒng)銀行的網(wǎng)絡(luò)銀行）

傳統(tǒng)銀行與網(wǎng)絡(luò)信息技術(shù)相結(jié)合的結(jié)果，原有銀行利用互聯(lián)網(wǎng)作為新的服務(wù)手段，建立銀行站點，提供在線服務(wù)。特點是：機構(gòu)密集，人員眾多，在提供傳統(tǒng)銀行服務(wù)的同時推出網(wǎng)上銀行系統(tǒng)，形成營業(yè)網(wǎng)點、ATM、POS機、電話銀行、網(wǎng)上銀行的綜合服務(wù)體系。目前，無論從全球，還是從我國的情況看，此種形態(tài)占有網(wǎng)上銀行的絕大比例

第二節(jié)銀行網(wǎng)絡(luò)與網(wǎng)絡(luò)銀行

負擔(dān)銀行的典型代表WellsFargo是美國第七大銀行，資產(chǎn)總額218億美元，擁有5925個分支機構(gòu)，資本收益率高達34％。目前，它被認為是美國銀行業(yè)提供網(wǎng)上銀行服務(wù)的優(yōu)秀代表，網(wǎng)上銀行客戶數(shù)量高達160萬，銀行網(wǎng)站每月訪問人數(shù)96萬（并非人次）；接受網(wǎng)上銀行服務(wù)的客戶占其全部客戶的20％。WellsFargo的網(wǎng)上銀行系統(tǒng)不僅節(jié)約成本，更主要的是帶來新增收入和客戶：使用網(wǎng)上銀行的客戶素質(zhì)好、收入高、賬戶余額大、需求種類多。尤其值得注意的是，在160萬網(wǎng)上銀行客戶中，15％是由網(wǎng)上銀行服務(wù)帶來的新客戶

第二節(jié)銀行網(wǎng)絡(luò)與網(wǎng)絡(luò)銀行直接銀行（純網(wǎng)絡(luò)銀行）也可稱為“只有一個站點的銀行”，這類銀行一般只有一個辦公地址，既無分支機構(gòu)，也沒有營業(yè)網(wǎng)點，幾乎所有業(yè)務(wù)都通過網(wǎng)上進行。機構(gòu)少，特點是：人員精，采用電話、Internet等高科技服務(wù)手段與客戶建立密切的聯(lián)系，提供全方位的金融服務(wù)

第二節(jié)銀行網(wǎng)絡(luò)與網(wǎng)絡(luò)銀行直接銀行的典型代表是德國的EntriumDirectBankers。它1990年作為Quelle郵購公司的一部分成立于德國，最初通過電話線路提供金融服務(wù)，1998年開辟網(wǎng)上銀行系統(tǒng)。目前已經(jīng)成為德國，乃至歐洲最大的直接銀行之一，控制德國直接銀行界30％的存款和39％的消費貸款。Entrium沒有分支機構(gòu)，員工共計370人，依靠電話和因特網(wǎng)開拓市場、提供服務(wù)。370人服務(wù)77萬客戶，人均資產(chǎn)達1000萬美元，大大高于亞洲的領(lǐng)先銀行水平；而且Entrium認為，現(xiàn)有系統(tǒng)完全可以滿足250萬客戶的需求

第三節(jié)網(wǎng)絡(luò)銀行對傳統(tǒng)銀行的挑戰(zhàn)一、網(wǎng)絡(luò)銀行的功能

。網(wǎng)上貸款

。網(wǎng)上存款

。賬務(wù)查詢

。網(wǎng)上支付

。信息查詢

。網(wǎng)上證券第三節(jié)網(wǎng)絡(luò)銀行對傳統(tǒng)銀行的挑戰(zhàn)二、網(wǎng)絡(luò)銀行的特征

。利用開放網(wǎng)絡(luò)辦理銀行業(yè)務(wù)

。為客戶提供超越時空的三A服務(wù)

。改變了銀行的分銷渠道第三節(jié)網(wǎng)絡(luò)銀行對傳統(tǒng)銀行的挑戰(zhàn)三、網(wǎng)絡(luò)銀行的優(yōu)勢

網(wǎng)絡(luò)銀行的優(yōu)勢表現(xiàn)在以下幾個方面：

。廣泛吸引更多優(yōu)良客戶，滿足客戶個性化需求

。提供全方位、多元化銀行服務(wù)

。降低銀行、客戶交易成本

。為客戶提供更及時、有效的銀行服務(wù)

。銀行管理更高效、更科學(xué)

第三節(jié)網(wǎng)絡(luò)銀行對傳統(tǒng)銀行的挑戰(zhàn)四、網(wǎng)絡(luò)銀行對傳統(tǒng)銀行的挑戰(zhàn)

。對傳統(tǒng)銀行交易成本優(yōu)勢的挑戰(zhàn)

。對傳統(tǒng)銀行信息優(yōu)勢的挑戰(zhàn)

。對傳統(tǒng)銀行支付地位的挑戰(zhàn)

。對傳統(tǒng)銀行經(jīng)營理念的挑戰(zhàn)

。對傳統(tǒng)銀行監(jiān)管和中央銀行調(diào)控帶來挑戰(zhàn)

第一章網(wǎng)絡(luò)銀行與銀行電子化重要概念：網(wǎng)絡(luò)銀行銀行網(wǎng)絡(luò)

思考題：1、簡述銀行電子化與網(wǎng)絡(luò)銀行的關(guān)系

2、簡述銀行網(wǎng)絡(luò)與網(wǎng)絡(luò)銀行的關(guān)系

3、網(wǎng)絡(luò)銀行有哪些優(yōu)勢？對傳統(tǒng)銀行形成怎樣的沖擊？

4、你認為網(wǎng)絡(luò)銀行能否取代傳統(tǒng)銀行？

5、從網(wǎng)上查找兩家網(wǎng)絡(luò)銀行，比較他們的服務(wù)差異年度工作總結(jié)匯報ANNUALWORKREPORTSUMMARY信托業(yè)務(wù)發(fā)展與創(chuàng)新研究上海國際信托投資有限公司王信舉目錄信托業(yè)務(wù)發(fā)展現(xiàn)狀研究01信托業(yè)務(wù)創(chuàng)新研究——兩項導(dǎo)致信托業(yè)務(wù)突破性發(fā)展的重大革新02信托業(yè)務(wù)創(chuàng)新案例分析03信托業(yè)務(wù)發(fā)展現(xiàn)狀研究一般理解政策與法律環(huán)境發(fā)展現(xiàn)狀一般特點發(fā)展桎梏信托的一般理解以信為本以誠治業(yè)誠即真誠、誠實，信即守承諾、講信用，講誠信就是要守諾、踐約、無欺。如果有人要問英國人在法學(xué)領(lǐng)域取得的最偉大、最獨特的成就是什么，那就是歷經(jīng)數(shù)百年發(fā)展起來的信托理念…這不是因為信托體現(xiàn)了基本的道德原則，而是因為它的靈活性，它是一種具有極大彈性和普遍性的制度。——英國法學(xué)家梅特蘭信托的應(yīng)用范圍可與人類的想像力相媲美?！绹磐蟹?quán)威斯科特信托的一般理解貫通貨幣市場、資本市場和產(chǎn)業(yè)投資的獨特優(yōu)勢最好的非IPO投資銀行業(yè)務(wù)平臺信托制度框架下突出的財產(chǎn)管理功能和資金融通功能政策與法律環(huán)境法律框架逐步完善《信托法》（2001.10）——信托法律制度體系的基本法《信托投資公司管理辦法》（2002.6）——信托投資公司的經(jīng)營管理規(guī)范《信托投資公司資金信托業(yè)務(wù)管理暫行辦法》（2002.7）——信托主體業(yè)務(wù)的規(guī)范分類監(jiān)管辦法即將出臺，諸多單項條例即將出臺——信托證券專用帳戶、信托公司及業(yè)務(wù)信息披露、房地產(chǎn)信托、信托公司治理指引、內(nèi)控指引和信托核算等政策與法律環(huán)境監(jiān)管思路逐步明晰信托公司分類監(jiān)管原則、屬地監(jiān)管原則協(xié)調(diào)規(guī)劃，統(tǒng)一監(jiān)管尚需加強發(fā)展現(xiàn)狀目前重新登記后的信托公司共59家，截至6月底，信托從業(yè)人員4600人近三年來，集合資金信托計劃1053個，大部分獲得了成功，信托公司接受管理的信托財產(chǎn)總額已近2000億元人民幣。84%的信托財產(chǎn)為資金信托，財產(chǎn)信托業(yè)務(wù)開始呈現(xiàn)良好的發(fā)展態(tài)勢。——銀監(jiān)會非銀部主任高傳捷，中國長沙信托論壇(2004.10）一般特點由單一信托到集合信托由資金信托向財產(chǎn)信托過渡運用范圍由單一領(lǐng)域到多領(lǐng)域運用工具由單一向多種工具相結(jié)合發(fā)展桎梏信托登記信托稅收信托會計信托業(yè)務(wù)創(chuàng)新研究兩項導(dǎo)致信托業(yè)務(wù)突破性發(fā)展的重大革新信托內(nèi)部信用增級信托制度框架下的所有權(quán)解析內(nèi)部信用增級外部信用增級由第三方提供信用擔(dān)保，提供者包括政府、專業(yè)保險公司、金融機構(gòu)、大型企業(yè)的財務(wù)公司等，增級工具主要有：政府承諾函、保險、企業(yè)擔(dān)保、現(xiàn)金抵押帳戶和信用證等。信托內(nèi)部信用增級利用基礎(chǔ)資產(chǎn)產(chǎn)生的部分現(xiàn)金流來實現(xiàn),可避免利用外部信用增級工具較容易受信用增級提供者信用等級下降風(fēng)險的影響的風(fēng)險。增級工具主要有：構(gòu)建優(yōu)先/次級結(jié)構(gòu)、利差帳戶和超額抵押等。優(yōu)先/次級結(jié)構(gòu)就是根據(jù)一定的原則和需求，將信托或資產(chǎn)支撐的證券產(chǎn)品的收益權(quán)分為不同信用品質(zhì)的檔級，不同檔級的受益權(quán)承擔(dān)風(fēng)險、享有利益及利益分配或退出的順序有區(qū)別。內(nèi)部信用增級——構(gòu)建優(yōu)先/次級結(jié)構(gòu)遵照風(fēng)險和收益相匹配的原則，通過組合策略，向選擇不同風(fēng)險-收益結(jié)構(gòu)特征的投資者分配不同現(xiàn)金流的結(jié)構(gòu)化設(shè)計，能保證不同層次受益權(quán)對應(yīng)的現(xiàn)金流匯總能夠復(fù)原為項目整體的現(xiàn)金流，擺脫了項目本身性質(zhì)以及外部信用擔(dān)保的制約，而僅僅依賴于項目自身權(quán)利和義務(wù)的重新分配就能在最大程度上保障優(yōu)先收益的實現(xiàn)。可保障那些偏好于穩(wěn)定收益的投資者能夠在總體收益狀況不是太好的情況下也能獲得較穩(wěn)定收益，同時使風(fēng)險偏好型投資者在總體收益情況較差時自愿讓渡財產(chǎn)以補貼保本型投資者，而在總體收益較好時獲得獨享較高收益的權(quán)利。信托制度框架下的所有權(quán)解析英美法系和大陸法系所有權(quán)制度的基本涵義中國信托法律框架下的所有權(quán)概念簡析信托業(yè)務(wù)創(chuàng)新案例研究某國企國有股權(quán)退出信托解決方案華融資產(chǎn)管理公司不良資產(chǎn)證券化項目某酒店式公寓收購項目信托解決方案某國企改革信托解決方案項目情況根據(jù)有關(guān)部門對某大型國有企業(yè)進行資產(chǎn)重組的指示，經(jīng)方案慎重比選，該企業(yè)欲將其下屬某子公司通過信托方式轉(zhuǎn)讓，轉(zhuǎn)讓資金作為重組基金，從而實現(xiàn)國有資產(chǎn)在該公司的退出。經(jīng)研究，決定發(fā)起集合資金信托計劃，用于受讓該企業(yè)持有的下屬公司的股權(quán)。信托計劃分別向優(yōu)先投資者、普通投資者和戰(zhàn)略投資者募集，并重組董事會和監(jiān)事會，選聘經(jīng)營者，同時在信托計劃項下設(shè)立特別委員會（由部分普通投資者和戰(zhàn)略投資者根據(jù)投資規(guī)模的大小派員參加的投資人代表大會組織）以應(yīng)對公司經(jīng)營過程中出現(xiàn)的重大以外問題。

某國企改革信托解決方案簡要分析本項目的最大特點是創(chuàng)造性地運用了信托法律框架下的所有權(quán)的可分拆性和內(nèi)部信用增級來探索國有企業(yè)改革之路。同時，該項目通過改組董事會和監(jiān)事會，選聘經(jīng)營者（職業(yè)經(jīng)理人），對經(jīng)營者進行業(yè)績考核，并在信托計劃項下設(shè)計特別委員會，以應(yīng)對公司經(jīng)營過程中出現(xiàn)的意外及重大事項的決策，創(chuàng)造性地將信托框架下的公司治理結(jié)構(gòu)予以完善，同時滿足了市場上各類投資者的收益及風(fēng)險預(yù)期。華融不良資產(chǎn)證券化項目項目情況2003年6月,華融資產(chǎn)管理公司將涉及全國22個省市256戶企業(yè)的132.5億元人民幣債權(quán)資產(chǎn)組成一個資產(chǎn)包，委托給中信信托設(shè)立財產(chǎn)信托，期限為3年，優(yōu)先級受益權(quán)的預(yù)計收益率為4.17%。信托設(shè)立后，華融將全部信托受益權(quán)分為優(yōu)先級受益權(quán)和次級受益權(quán)，其中10億元優(yōu)先受益權(quán)主要轉(zhuǎn)讓給機構(gòu)投資者。華融擁有全部次級受益權(quán)，收益超過4.17%的部分全部歸華融所有。中誠信國際評級公司預(yù)測，華融公司132.5億元資產(chǎn)包未來處置產(chǎn)生的AAA級現(xiàn)金流可達12.07億元。華融不良資產(chǎn)證券化項目華融資產(chǎn)管理公司(委托人)中信信托（受托人）機構(gòu)投資者132.5億元債權(quán)委托華融資產(chǎn)管理公司（受益人）委托優(yōu)先受益權(quán)轉(zhuǎn)讓委托處置非貨幣性信貸資產(chǎn)10億元優(yōu)先受益權(quán)轉(zhuǎn)讓享有劣后受益權(quán)中誠信評級AAA級，產(chǎn)生12.07億元現(xiàn)金流優(yōu)先受益權(quán)預(yù)期收益率為4.17%注：上述圖表根據(jù)該產(chǎn)品宣傳資料構(gòu)畫。華融不良資產(chǎn)證券化項目簡要分析該項目利用資產(chǎn)證券化和信托的基本原理，借鑒了基礎(chǔ)資產(chǎn)風(fēng)險隔離機制、現(xiàn)金流包裝技術(shù)、以特定資產(chǎn)為支撐的投資合同、表外處理、優(yōu)先級/次級交易信用增級模式等資產(chǎn)證券化思路，通過華融公司向投資者轉(zhuǎn)讓信托項下的優(yōu)先級受益權(quán)方式，創(chuàng)造性地吸引社會資金參與