基于貨幣流通的小份額人民幣市場分析

在信用貨幣流通的時代，小型（10元以下）人民幣主要用于小額支付和“零搜索”，這是中國貨幣評級結(jié)構(gòu)體系的重要組成部分。隨著社會經(jīng)濟(jì)發(fā)展,小面額人民幣需求量和流通量呈現(xiàn)出上升的趨勢,但在流通中不同程度存在流通不暢、券別結(jié)構(gòu)失調(diào)和供求矛盾突出等問題,直接影響小面額人民幣的正常流通。為此,必須用科學(xué)發(fā)展觀作指導(dǎo),認(rèn)真分析和研究貨幣流通規(guī)律和供求關(guān)系,積極探索和建立科學(xué)的小面額人民幣在企業(yè)之間、商業(yè)銀行之間橫向調(diào)劑管理模式。一、硬脆問題分析以大連市為例,大連市作為口岸旅游城市,小面額人民幣及1元以下硬幣流通主要表現(xiàn)以下特征:(一)投放呈現(xiàn)區(qū)域結(jié)構(gòu)不平衡的特征。大連市區(qū)小面額人民幣及硬幣投放量和需求量最大,開發(fā)區(qū)等區(qū)域次之,邊遠(yuǎn)縣域投放量最少。(二)投放總量仍顯不足存在缺口。以硬幣為例,有關(guān)資料顯示:目前美國人均擁有硬幣數(shù)量800多枚,日本約500枚,法國約340枚。按大連市600萬人口計算,人均硬幣占有量236枚(截止到2009年6月)。其中硬一元人均89枚;硬五角41枚;硬一角106枚。因此,大連市硬幣需求量還未達(dá)到飽和點(diǎn),供求關(guān)系尚未達(dá)到均衡。(三)硬幣投放與回籠相對集中。一方面硬幣投放集中在超市、商場,以及集貿(mào)市場、火車站(碼頭)、醫(yī)院等企事業(yè)單位,尤其是超市硬幣需求量非常大,據(jù)調(diào)查統(tǒng)計基本上占硬幣需求量80%以上。另一方面硬幣回籠集中在公交系統(tǒng),公交系統(tǒng)已成為硬幣回收的集散地。(四)小面額人民幣外流量較大。大連作為旅游城市,外來旅游和流動性人口較多,在城市旅游觀光和購物、購買車船票及飛機(jī)票等日?；顒又?一般是用大面額人民幣支付交易,找回小面額人民幣,隨人口流動帶往外地,在一定程度上影響正常的貨幣券別結(jié)構(gòu)。二、小額人民幣專業(yè)信貸系統(tǒng)發(fā)展現(xiàn)狀(一)小面額人民幣調(diào)撥和調(diào)劑工作不到位。首先,源頭供應(yīng)總體偏緊,5元、10元人民幣前幾年供應(yīng)不足,市場上殘損人民幣未及時替代回籠,“超期服役”現(xiàn)象較為嚴(yán)重。其次,商業(yè)銀行缺乏主動性,出于經(jīng)營成本考慮,局限于自身業(yè)務(wù)的發(fā)展,普遍將現(xiàn)金庫存作為經(jīng)營績效考核指標(biāo),而忽視或不情愿去作小面額人民幣調(diào)劑工作。最后,現(xiàn)金調(diào)撥和調(diào)劑管理手段單一,局限性大?，F(xiàn)金投放、回籠業(yè)務(wù)基本上局限在人民銀行、商業(yè)銀行和開戶單位之間進(jìn)行,現(xiàn)金橫向調(diào)撥、系統(tǒng)內(nèi)調(diào)劑機(jī)制和管理模式尚未建立。(二)硬幣流通渠道不暢。由于硬幣重、不易攜帶,以及居民習(xí)慣和使用硬幣環(huán)境等因素的影響,造成硬幣流通渠道不暢。從發(fā)行基金調(diào)撥管理上看,表現(xiàn)為只投放、不回籠的特點(diǎn)。從貨幣流通環(huán)節(jié)上看,表現(xiàn)為銀行管投放,企業(yè)管回籠的特征,回籠后再投放環(huán)節(jié)出現(xiàn)超出銀行視線的體外循環(huán)現(xiàn)象。(三)小面額人民幣流通管理法律制度缺陷。一是“零鈔清點(diǎn)費(fèi)”一定程度上影響了小面額人民幣流通及回籠。中國銀監(jiān)會和國家發(fā)改委2003年制定頒布的《商業(yè)銀行服務(wù)價格管理暫行辦法》,將“零鈔清點(diǎn)費(fèi)”列入商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)收費(fèi)項(xiàng)目,因企業(yè)、顧客不愿意接受“零鈔清點(diǎn)費(fèi)”規(guī)定,銀行也不情愿辦理零鈔收兌業(yè)務(wù)。二是《人民幣管理?xiàng)l例》中對有關(guān)貨幣流通管理?xiàng)l款不明確,對違反貨幣流通行為未有相應(yīng)的處罰措施。三、建立銀行現(xiàn)金監(jiān)控中心,加強(qiáng)系統(tǒng)管理人民幣流通管理體系是一項(xiàng)復(fù)雜系統(tǒng)的工程,既不能照搬國外按照市場化模式建立專門現(xiàn)鈔清分有限公司,也不可因循守舊仍按照固有管理方式去解決新時期人民幣流通環(huán)節(jié)出現(xiàn)的矛盾和問題。必須從我國國情出發(fā),以科學(xué)發(fā)展觀為指導(dǎo),創(chuàng)新理念,與時俱進(jìn),擺脫傳統(tǒng)觀念的束縛,充分運(yùn)用現(xiàn)代科學(xué)管理方法,整合社會資源,調(diào)節(jié)各種利益關(guān)系,拓寬流通渠道,加強(qiáng)小面額人民幣流通環(huán)節(jié)分析和預(yù)測工作,加大中央銀行窗口指導(dǎo)力度,全面履行中央銀行管理貨幣的職責(zé),進(jìn)一步完善人民幣流通管理體系。(一)建立和完善人民幣流通監(jiān)測網(wǎng)絡(luò)機(jī)制。1、人民幣流通狀況監(jiān)測網(wǎng)絡(luò)。目前,中央銀行已經(jīng)建立了由具有一定代表性、影響力的商業(yè)銀行和企事業(yè)單位監(jiān)測網(wǎng)點(diǎn)組成的人民幣流通狀況監(jiān)測網(wǎng)絡(luò),通過對各監(jiān)測網(wǎng)點(diǎn)上報的相關(guān)數(shù)據(jù)統(tǒng)計和分析,基本上可以做到對轄內(nèi)人民幣各種券別需求情況的定性判斷。同時,人民幣流通狀況監(jiān)測網(wǎng)還需要進(jìn)一步完善。2、商業(yè)銀行現(xiàn)金庫存監(jiān)測網(wǎng)絡(luò)。應(yīng)建立以中央銀行為中心,商業(yè)銀行為平臺的現(xiàn)金庫存監(jiān)測網(wǎng)絡(luò),網(wǎng)絡(luò)的終端覆蓋至商業(yè)銀行支行。通過該網(wǎng)絡(luò)平臺,人民銀行可以及時掌握商業(yè)銀行各種券別庫存情況,按照庫存現(xiàn)金券別合理比例原則,可采取指導(dǎo)性和指令性調(diào)撥相結(jié)合的方式,加強(qiáng)對商業(yè)銀行庫存現(xiàn)金券別結(jié)構(gòu)的管理,進(jìn)一步滿足企業(yè)和流通市場對各種券別的需求。(二)建立中央銀行硬幣清分管理體系。建議在現(xiàn)有中央銀行鈔票處理中心內(nèi)增加硬幣清分工作職責(zé),根據(jù)轄內(nèi)硬幣回籠數(shù)量及規(guī)模,配置相應(yīng)的硬幣清分設(shè)備。并按照鈔票處理中心管理方式及操作規(guī)程辦理相關(guān)硬幣清分工作業(yè)務(wù)。即依據(jù)《人民幣發(fā)行庫管理辦法》和《鈔票處理中心管理辦法》等有關(guān)規(guī)定,中央銀行發(fā)行庫應(yīng)及時辦理商業(yè)銀行上繳的硬幣回籠業(yè)務(wù),未設(shè)立鈔票處理中心地級中心支行可比照現(xiàn)行鈔票(紙幣)處理清分有關(guān)規(guī)定,統(tǒng)一上繳分行(省會城市中心支行),由其鈔票處理中心按照硬幣清分有關(guān)規(guī)定,做好硬幣回籠的清分、整點(diǎn)、包裝等項(xiàng)工作,并根據(jù)流通市場需求情況,按照發(fā)行基金調(diào)撥原則,重新投放到流通市場,滿足市場需求,形成硬幣投放、流通、回籠、再投放循環(huán)流通鏈。(三)制定商業(yè)銀行硬幣回籠業(yè)務(wù)規(guī)程和標(biāo)準(zhǔn)。建議由中國造幣總公司等單位按照硬幣不同面額統(tǒng)一規(guī)格,制作“硬幣周轉(zhuǎn)箱和硬幣塑料小筒”(每小筒設(shè)計裝50枚硬幣,可代替紙卷包裝循環(huán)使用),主要用于商業(yè)銀行之間硬幣橫向調(diào)劑業(yè)務(wù)、商業(yè)銀行上繳中央銀行發(fā)行庫硬幣回籠等業(yè)務(wù)的載體,并可反復(fù)循環(huán)周轉(zhuǎn)使用。同時,還要建立健全中央銀行與商業(yè)銀行之間、商業(yè)銀行與商業(yè)銀行之間、商業(yè)銀行與硬幣回籠量大的企業(yè)之間、企業(yè)與企業(yè)之間硬幣清分差錯處理協(xié)議制度,規(guī)范業(yè)務(wù)操作規(guī)程,從根本上解決在硬幣回籠中所遇到的諸多矛盾和問題,減輕工作強(qiáng)度,降低業(yè)務(wù)成本,提高工作效率。(四)完善小面額人民幣及硬幣橫向調(diào)劑機(jī)制。充分運(yùn)用中央銀行貨幣管理監(jiān)管手段,加強(qiáng)對小面額人民幣及硬幣流通管理。一是督促和指導(dǎo)商業(yè)銀行開展系統(tǒng)內(nèi)小面額人民幣余缺調(diào)劑業(yè)務(wù),充分發(fā)揮系統(tǒng)內(nèi)部協(xié)調(diào)管理機(jī)制,保證商業(yè)銀行系統(tǒng)內(nèi)小面額人民幣需要,實(shí)現(xiàn)商業(yè)銀行內(nèi)部小面額人民幣正常流轉(zhuǎn)。二是積極引導(dǎo)商業(yè)銀行之間建立跨系統(tǒng)的橫向調(diào)劑機(jī)制,通過商業(yè)銀行現(xiàn)金庫存監(jiān)測網(wǎng)絡(luò)和實(shí)際情況,指導(dǎo)和協(xié)調(diào)轄內(nèi)的商業(yè)銀行開展小面額人民幣余缺互補(bǔ)券別調(diào)劑業(yè)務(wù)。三是探索建立硬幣供需雙向調(diào)劑機(jī)制,引導(dǎo)商業(yè)銀行在需求與回籠量大企業(yè)之間,開展小面額人民幣融通及余缺互補(bǔ)券別調(diào)劑業(yè)務(wù),實(shí)現(xiàn)小面額人民幣便捷通暢的需求對接,努力減少流通中間環(huán)節(jié),及時滿足企業(yè)單位對小面額人民幣的需求,促進(jìn)小面額人民幣良性循環(huán)。四是建立小面