2025年科創(chuàng)板知識題庫試題及答案一、單項選擇題（每題2分，共20題）1.根據(jù)2025年修訂的《上海證券交易所科創(chuàng)板股票上市規(guī)則》，未盈利的生物醫(yī)藥企業(yè)申請科創(chuàng)板上市，若選擇第五套市值及財務標準，其市值要求為（）。A.不低于20億元B.不低于30億元C.不低于40億元D.不低于50億元答案：C2.科創(chuàng)板投資者參與股票交易的適當性管理要求中，個人投資者申請權(quán)限開通前20個交易日證券賬戶及資金賬戶內(nèi)的資產(chǎn)日均不低于人民幣（），且參與證券交易（）以上。A.30萬元；12個月B.50萬元；24個月C.50萬元；12個月D.100萬元；24個月答案：B3.科創(chuàng)板股票上市后的前5個交易日（）價格漲跌幅限制，第6個交易日起漲跌幅限制為（）。A.無；10%B.無；20%C.有；10%D.有；20%答案：B4.科創(chuàng)板盤后固定價格交易的申報時間為每個交易日的（），交易時間為（）。A.9:30-11:30、13:00-15:00；15:05-15:30B.9:15-11:30、13:00-15:30；15:00-15:30C.9:30-11:30、13:00-15:30；15:05-15:30D.9:15-11:30、13:00-15:00；15:00-15:30答案：C5.科創(chuàng)板上市公司出現(xiàn)“最近一個會計年度經(jīng)審計的扣除非經(jīng)常性損益前后的凈利潤（含被追溯重述）為負值且營業(yè)收入（含被追溯重述）低于1億元”的情形時，將被實施（）。A.退市風險警示（ST）B.其他風險警示（ST）C.暫停上市D.終止上市答案：A6.科創(chuàng)板股票做市商通過專用證券賬戶持有的股票，參照（）管理，持有期限（）。A.戰(zhàn)略投資者；不得少于6個月B.網(wǎng)下投資者；不得少于12個月C.控股股東；無限制D.核心技術人員；不得少于36個月答案：A7.科創(chuàng)板發(fā)行上市審核中，對“硬科技”企業(yè)的判斷需重點關注（）。A.市場估值水平B.核心技術先進性C.股東背景D.歷史盈利記錄答案：B8.科創(chuàng)板上市公司發(fā)行股份購買資產(chǎn)的，標的資產(chǎn)應符合（）。A.科創(chuàng)板定位B.主板上市標準C.創(chuàng)業(yè)板行業(yè)要求D.無特殊要求答案：A9.科創(chuàng)板首次公開發(fā)行股票網(wǎng)下投資者中，公募基金、社?；?、養(yǎng)老金的配售比例應當不低于網(wǎng)下發(fā)行數(shù)量的（）。A.30%B.40%C.50%D.60%答案：D10.科創(chuàng)板上市公司自愿披露業(yè)績預告的，若預計全年凈利潤與上年同期相比變動幅度達到（）以上，應當在會計年度結(jié)束后（）內(nèi)披露。A.±20%；15日B.±30%；15日C.±20%；30日D.±30%；30日答案：B11.根據(jù)《科創(chuàng)板上市公司持續(xù)監(jiān)管辦法（試行）》，科創(chuàng)板公司控股股東、實際控制人減持首發(fā)前股份的，應當在首次賣出的（）前預披露減持計劃。A.15個交易日B.30個交易日C.5個交易日D.10個交易日答案：A12.科創(chuàng)板紅籌企業(yè)境內(nèi)發(fā)行股票或存托憑證的，其市值要求為（）。A.不低于200億元B.不低于300億元C.不低于400億元D.不低于500億元答案：C（注：若滿足“擁有自主研發(fā)、國際領先技術，科技創(chuàng)新能力較強”等條件，市值可放寬至200億元）13.科創(chuàng)板股票異常波動的標準為連續(xù)（）個交易日內(nèi)日收盤價格漲跌幅偏離值累計達到（）。A.3；±30%B.5；±30%C.3；±20%D.5；±20%答案：A14.科創(chuàng)板上市公司召開股東大會審議關聯(lián)交易事項時，關聯(lián)股東（）。A.可以參與投票，但需回避表決B.不得參與投票C.可以參與投票，無需回避D.僅能投贊成票答案：A15.科創(chuàng)板退市整理期的交易期限為（）個交易日，期間（）漲跌幅限制。A.15；無B.30；無C.15；20%D.30；20%答案：C16.科創(chuàng)板發(fā)行上市審核中，對發(fā)行人“研發(fā)投入”的認定，以下（）不計入研發(fā)投入。A.研發(fā)人員工資B.研發(fā)設備折舊C.委托外部研發(fā)費用D.市場推廣費用答案：D17.科創(chuàng)板上市公司因觸及交易類退市指標被終止上市的，其股票進入退市整理期的，投資者（）參與交易。A.僅機構(gòu)投資者可B.符合適當性要求的個人投資者可C.所有投資者均可D.僅限原流通股股東答案：B18.科創(chuàng)板做市商提供雙邊報價時，單邊報價數(shù)量不得少于（）萬股，報價價差不得超過（）。A.1；2%B.5；5%C.10；10%D.2；3%答案：A19.科創(chuàng)板上市公司重大資產(chǎn)重組中，標的資產(chǎn)對應的經(jīng)營實體需符合（）。A.科創(chuàng)板定位B.主板財務指標C.創(chuàng)業(yè)板行業(yè)限制D.無特殊要求答案：A20.科創(chuàng)板上市公司未在規(guī)定期限內(nèi)披露年度報告或半年度報告的，將被實施（）。A.退市風險警示B.其他風險警示C.暫停上市D.終止上市答案：B二、多項選擇題（每題3分，共10題）1.科創(chuàng)板上市公司的退市指標體系包括（）。A.財務類指標B.交易類指標C.規(guī)范類指標D.重大違法類指標答案：ABCD2.以下屬于科創(chuàng)板“硬科技”領域的有（）。A.新一代信息技術B.高端裝備C.新材料D.節(jié)能環(huán)保答案：ABCD3.科創(chuàng)板股票交易方式包括（）。A.競價交易B.盤后固定價格交易C.大宗交易D.做市商交易答案：ABCD4.科創(chuàng)板紅籌企業(yè)的認定需滿足（）。A.注冊地在境外B.主要經(jīng)營活動在境內(nèi)C.實際控制人在境內(nèi)D.具有紅籌架構(gòu)答案：ABD5.科創(chuàng)板保薦機構(gòu)跟投制度中，跟投比例為（），跟投股份鎖定期為（）。A.2%-5%B.1%-3%C.12個月D.24個月答案：AC6.科創(chuàng)板首次公開發(fā)行股票的詢價對象包括（）。A.公募基金管理人B.社?；鸸芾砣薈.保險公司D.個人投資者答案：ABC7.科創(chuàng)板上市公司存在（）情形的，應當披露業(yè)績預告。A.預計凈利潤為負值B.預計凈利潤與上年同期相比上升50%以上C.預計凈利潤與上年同期相比下降50%以上D.預計期末凈資產(chǎn)為負值答案：ABCD8.科創(chuàng)板上市公司核心技術人員減持股份的，需滿足（）。A.自公司股票上市之日起12個月內(nèi)不得減持B.離職后6個月內(nèi)不得減持C.每年減持數(shù)量不超過所持股份的25%D.需提前15個交易日預披露減持計劃答案：ABD9.科創(chuàng)板做市商需符合（）條件。A.具有證券自營業(yè)務資格B.最近12個月凈資本持續(xù)不低于100億元C.最近3年無重大違法違規(guī)記錄D.具備完善的做市業(yè)務管理制度答案：ABCD10.科創(chuàng)板上市公司重大資產(chǎn)重組的審核內(nèi)容包括（）。A.標的資產(chǎn)是否符合科創(chuàng)板定位B.交易是否符合國家產(chǎn)業(yè)政策C.定價是否公允D.是否存在損害投資者利益的情形答案：ABCD三、判斷題（每題1分，共10題）1.科創(chuàng)板允許未盈利企業(yè)上市，但上市后3個會計年度內(nèi)不得進行現(xiàn)金分紅。（）答案：×（未盈利企業(yè)分紅不受限制，但需充分披露分紅對持續(xù)經(jīng)營的影響）2.科創(chuàng)板股票的盤后固定價格交易以當日收盤價為基準，按時間優(yōu)先原則撮合成交。（）答案：√3.科創(chuàng)板上市公司的同股不同權(quán)股份在股東大會表決時，每股表決權(quán)數(shù)量不得超過普通股的10倍。（）答案：√4.科創(chuàng)板退市公司股票進入全國中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)等證券交易場所轉(zhuǎn)讓的，原流通股股東需重新申請權(quán)限。（）答案：×（符合適當性要求的投資者可直接參與轉(zhuǎn)讓）5.科創(chuàng)板保薦機構(gòu)跟投的股份可以在鎖定期內(nèi)用于融券業(yè)務。（）答案：×（跟投股份鎖定期內(nèi)不得轉(zhuǎn)讓，包括用于融券）6.科創(chuàng)板上市公司的獨立董事應當至少包括1名會計專業(yè)人士。（）答案：√7.科創(chuàng)板紅籌企業(yè)可以以美元為記賬本位幣，但需在財務報告中披露折算為人民幣的過程。（）答案：√8.科創(chuàng)板股票交易中，投資者通過融資融券買入的股票數(shù)量不得超過該股票流通量的25%。（）答案：×（單一投資者融資買入占比不超過25%，整體無此限制）9.科創(chuàng)板上市公司因觸及財務類退市指標被終止上市的，不得申請重新上市。（）答案：√10.科創(chuàng)板做市商可以通過自營賬戶進行做市交易，也可以使用客戶資金。（）答案：×（做市商需使用自有資金或證券）四、簡答題（每題8分，共5題）1.簡述科創(chuàng)板定位的“三個面向”和“四個關鍵詞”。答案：“三個面向”指面向世界科技前沿、面向經(jīng)濟主戰(zhàn)場、面向國家重大需求；“四個關鍵詞”指服務于符合國家戰(zhàn)略、突破關鍵核心技術、市場認可度高的科技創(chuàng)新企業(yè)，重點支持新一代信息技術、高端裝備、新材料、新能源、節(jié)能環(huán)保以及生物醫(yī)藥等高新技術產(chǎn)業(yè)和戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)。2.列舉科創(chuàng)板首次公開發(fā)行股票的五套市值及財務指標標準。答案：（1）市值≥10億元，最近兩年凈利潤均≥5000萬元且累計≥1億元，或最近一年凈利潤≥1億元且營業(yè)收入≥1億元；（2）市值≥15億元，最近一年營業(yè)收入≥2億元，最近三年研發(fā)投入合計占最近三年營業(yè)收入比例≥15%；（3）市值≥20億元，最近一年營業(yè)收入≥3億元，最近三年經(jīng)營活動現(xiàn)金流凈額累計≥1億元；（4）市值≥30億元，最近一年營業(yè)收入≥3億元；（5）市值≥40億元，主要業(yè)務或產(chǎn)品需經(jīng)國家有關部門批準，市場空間大，已取得階段性成果（如生物醫(yī)藥企業(yè)需至少有一項核心產(chǎn)品獲準開展II期臨床試驗）。3.簡述科創(chuàng)板退市制度的“四套指標”及其對應的退市情形。答案：（1）財務類指標：包括凈利潤（扣非前后孰低）為負且營業(yè)收入＜1億元、凈資產(chǎn)為負、無法表示意見或否定意見的審計報告等；（2）交易類指標：包括連續(xù)20個交易日收盤價＜1元、市值＜3億元、股東數(shù)量＜200人等；（3）規(guī)范類指標：包括未在法定期限內(nèi)披露定期報告、半數(shù)以上董事無法保證定期報告真實準確完整等；（4）重大違法類指標：包括欺詐發(fā)行、重大信息披露違法、公共安全領域重大違法等。4.科創(chuàng)板投資者適當性管理的具體要求有哪些？答案：個人投資者需滿足：（1）申請權(quán)限開通前20個交易日證券賬戶及資金賬戶內(nèi)的資產(chǎn)日均不低于人民幣50萬元（不包括通過融資融券融入的資金和證券）；（2）參與證券交易24個月以上；（3）通過科創(chuàng)板股票投資者適當性綜合評估，風險承受能力等級與科創(chuàng)板股票風險等級匹配（一般需為C4級及以上）。機構(gòu)投資者無資產(chǎn)和交易經(jīng)驗限制，但需符合相關監(jiān)管要求。5.簡述科創(chuàng)板做市商制度的主要作用及核心機制。答案：主要作用：提升市場流動性、平抑價格波動、促進價格發(fā)現(xiàn)。核心機制：（1）做市商需持續(xù)提供雙向報價（買入價和賣出價），且報價數(shù)量和價差需符合規(guī)定（如單邊報價數(shù)量≥1萬股，價差≤2%）；（2）做市商通過專用證券賬戶持有股票，參照戰(zhàn)略投資者管理（鎖定期≥6個月）；（3）做市商需建立風險控制制度，防范利益沖突；（4）交易所對做市商報價質(zhì)量進行監(jiān)控，對未履行義務的做市商采取自律監(jiān)管措施。五、案例分析題（每題10分，共2題）1.某未盈利的生物醫(yī)藥企業(yè)擬申請科創(chuàng)板上市，其核心產(chǎn)品為治療罕見病的創(chuàng)新藥，已完成II期臨床試驗，市場前景廣闊。根據(jù)2025年科創(chuàng)板上市規(guī)則，該企業(yè)應選擇哪套上市標準？需重點披露哪些信息？答案：應選擇第五套標準（市值≥40億元，主要業(yè)務或產(chǎn)品需經(jīng)國家有關部門批準，市場空間大，已取得階段性成果）。需重點披露：（1）核心產(chǎn)品的研發(fā)進展（如II期臨床試驗數(shù)據(jù)、與現(xiàn)有療法的對比優(yōu)勢）；（2）市場空間預測（包括患者數(shù)量、治療費用、競爭格局）；（3）未盈利的原因及持續(xù)經(jīng)營能力（如研發(fā)投入計劃、后續(xù)融資安排）；（4）風險提示（如研發(fā)失敗風險、藥品審批風險、市場推廣風險）。2.科創(chuàng)板上