1、2008年證券從業(yè)發(fā)行與承銷全真模擬試題(三)總分：100分 及格：60分 考試時(shí)間：120分一、單項(xiàng)選擇題(本大題共70小題，每小題0.5分，共35分。以下各小題所給出的4個(gè)選項(xiàng)中，只有一項(xiàng)最符合題目要求。) (1)內(nèi)地企業(yè)在香港創(chuàng)業(yè)板發(fā)行與上市，上市時(shí)的管理層股東及高持股量股東于上市時(shí)必須最少共持有新申請(qǐng)人已發(fā)行股本的（）。A. 加%B. 30%C. 35%D. 50%(2)（）的目的在于提供企業(yè)真實(shí)的資產(chǎn)價(jià)值，向境外投資者反映企業(yè)的實(shí)際資產(chǎn)價(jià)值，同時(shí)也是為了防止國有資產(chǎn)的流失。A. 盡職調(diào)查B. 資產(chǎn)IC. 選聘中介機(jī)構(gòu)D. 財(cái)務(wù)審計(jì)(3)新股發(fā)行議案經(jīng)董事會(huì)表決通過后，上市公司應(yīng)當(dāng)在（

2、）內(nèi)報(bào)告證券交易所。A. 2日B. 2個(gè)工作日C. 5 日D. 5個(gè)工作日(4)審計(jì)報(bào)告應(yīng)由（）名具有證券相關(guān)業(yè)務(wù)資格的注冊(cè)會(huì)計(jì)師簽名、蓋章。A. 2B. 3C. 4D. 5(5)發(fā)行人應(yīng)在其股票上市（）日前，將上市公告書全文刊登在至少一種由中國證監(jiān)會(huì)指定的報(bào)刊及中國證監(jiān)會(huì)指定的網(wǎng)址上。A. 1B. 2C. 3D. 4(6)股票承銷商（）最多不得超過凈資產(chǎn)的9倍。A. 負(fù)債合計(jì)(不含客戶存放的交易結(jié)算資金)B. 負(fù)債合計(jì)(含客戶存放的交易結(jié)算資金)C. 資產(chǎn)合計(jì)(不含客戶存放的交易結(jié)算資金)D. 資產(chǎn)合計(jì)(含客戶存放的交易結(jié)算資金)(7)發(fā)行人編制合并財(cái)務(wù)報(bào)表的，應(yīng)（）。A. 披露合并財(cái)務(wù)報(bào)表

3、B. 披露母公司財(cái)務(wù)報(bào)表C. 披露子公司財(cái)務(wù)報(bào)表D. 同時(shí)披露合并財(cái)務(wù)報(bào)表和母公司財(cái)務(wù)報(bào)表(8)（）是將評(píng)估對(duì)象剩余壽命期間每年(或每月)的預(yù)期收益。用適當(dāng)?shù)恼郜F(xiàn)率折現(xiàn)，累加得出評(píng)估基準(zhǔn)日的現(xiàn)值，以此估算資產(chǎn)價(jià)值的方法。A. 重置成本法B. 收益現(xiàn)值法C. 清算價(jià)格法D. 現(xiàn)行市價(jià)法(9)上市公司所屬企業(yè)如果申請(qǐng)境外上市，那么最近1個(gè)會(huì)計(jì)年度合并報(bào)表中按權(quán)益享有的所屬企業(yè)的凈利潤不得超過上市公司合并報(bào)表的（）。A. 30%B. 50%C. 70%D. 90%(10)非公開發(fā)行股票，如發(fā)行對(duì)象均屬于（）的，則可以由上市公司自行銷售。A. 原前10名股東B. 原前15名股東C. 原前20名股東D.

4、 原前50名股東(11)保薦人盡職調(diào)查的絕大部分工作集中于（）。A. 提交發(fā)行申請(qǐng)文件前的盡職調(diào)查B. 發(fā)審會(huì)前重大事項(xiàng)的調(diào)查C. 發(fā)審會(huì)后重大事項(xiàng)的調(diào)查D. 上市前重大事項(xiàng)的調(diào)查(12)商業(yè)銀行發(fā)行金融債券應(yīng)具有良好的公司治理機(jī)制，核心資本充足率不低于（），最近（）年連續(xù)盈利。 A. 5%，3B. 4%，3C. 4%，2D. 5%，2(13)公司反收購戰(zhàn)略中，（）不屬于保持公司控制權(quán)策略A. 限制董事資格B. 每年部分改選董事會(huì)成員C. MB0收購D. 超級(jí)多數(shù)條款(14)可轉(zhuǎn)換公司債券流通面值少于（）萬元時(shí)，在上市公司發(fā)布相關(guān)公告（）個(gè)交易日后停止其可轉(zhuǎn)換公司債券的交易。A. 3 000，

5、3B. 5 000，3C. 3 000，5D. 5 000，5(15)國有資產(chǎn)的產(chǎn)權(quán)界定應(yīng)當(dāng)依據(jù)（）的原則進(jìn)行。 A. 誰投資、誰擁有產(chǎn)權(quán)B. 誰經(jīng)營、誰擁有產(chǎn)權(quán)C. 誰授權(quán)、誰擁有產(chǎn)權(quán)D. 誰管理、誰擁有產(chǎn)權(quán)(16)（）是接受受托機(jī)構(gòu)委托，負(fù)責(zé)保管信托財(cái)產(chǎn)賬戶資金的機(jī)構(gòu)。A. 受托機(jī)構(gòu)B. 信托C. 銀行D. 資金保管機(jī)構(gòu)(17)輔導(dǎo)對(duì)象為首次公開發(fā)行股票的公司，具體接受輔導(dǎo)的為公司的董事(包括獨(dú)立董事)、監(jiān)事、高級(jí)管理人員及（）。A. 持有3%以上(含3%)股份的股東(或其法定代表人)B. 持有3%以上(不含3%)股份的股東C. 持有5%以上(含5%)股份的股東(或其法定代表人)D. 持有

6、5%以上(不含5%)股份的股東(18)公開發(fā)行債券的發(fā)行人應(yīng)當(dāng)于本息支付日前（）日內(nèi)，就有關(guān)事宜在中國證監(jiān)會(huì)指定的報(bào)刊上公告（）次。A. 20，2B. 10，3C. 15，3D. 20，3(19)保薦人應(yīng)在（）時(shí)向詢價(jià)對(duì)象提供投資價(jià)值研究報(bào)告。A. 累計(jì)詢價(jià)B. 詢價(jià)C. 首次發(fā)行D. 公告招股說明書(20)上市公司所屬企業(yè)境外上市時(shí)會(huì)聘請(qǐng)財(cái)務(wù)顧問，財(cái)務(wù)顧問盡職調(diào)查以確保公司境外上市之后仍保持獨(dú)立的持續(xù)上市地位，保留的（）具有持續(xù)經(jīng)營能力。A. 全部資產(chǎn)與業(yè)務(wù)B. 核心資產(chǎn)與業(yè)務(wù)C. 流動(dòng)資產(chǎn)與業(yè)務(wù)D. 核心資產(chǎn)與主營業(yè)務(wù)(21)發(fā)起設(shè)立是指由發(fā)起人認(rèn)購公司發(fā)行的（）而設(shè)立公司的方式。A. 部

7、分股份B. 全部股份C. 控股股份D. 優(yōu)先股份(22)對(duì)于分離交易的可轉(zhuǎn)換公司債券，發(fā)行后累計(jì)公司債券余額不得高于最近l期末公司凈資產(chǎn)額的（）。A. 40%B. 30%C. 50%D. 20%(23)第9號(hào)準(zhǔn)則附錄規(guī)定的申請(qǐng)文件目錄是對(duì)發(fā)行申請(qǐng)文件的（）。A. 一般要求B. 最低要求C. 最高要求D. 參考要求(24)上市公司發(fā)行新股決議（）年有效；決議失效后仍決定繼續(xù)實(shí)施發(fā)行新股的，須重新提請(qǐng)（）表決。A. 1，股東大會(huì)B. 2，股東大會(huì)C. 1，董事會(huì)D. 2，董事會(huì)(25)（）是對(duì)發(fā)行人上市公告書信息披露的最低要求。A. 指引的規(guī)定B. 資產(chǎn)報(bào)告書C. 發(fā)行公告D. 招股說明書(26)

8、上市公司接收他人贈(zèng)與資產(chǎn)的，如果該項(xiàng)資產(chǎn)的金額占上市公司最近1個(gè)會(huì)計(jì)年度經(jīng)審計(jì)的合并報(bào)表總資產(chǎn)大的比例達(dá)（）以上，應(yīng)當(dāng)參照有關(guān)規(guī)定履行信息披露和報(bào)告義務(wù)。A. 10%B. 30%C. 50%D. 70%(27)上市公司董事報(bào)酬的數(shù)額和方式由（）提出方案，報(bào)請(qǐng)（）決定。A. 獨(dú)立董事，董事會(huì)B. 獨(dú)立董事，股東大會(huì)C. 董事會(huì)，股東大會(huì)D. 監(jiān)視會(huì)，股東大會(huì)(28)股份有限公司修改公司章程，必須經(jīng)出席（）的股東所持表決權(quán)的（）以上通過。A. 董事會(huì)，1/2B. 股東大會(huì)，1/2C. 董事會(huì)，2/3D. 股東大會(huì)，2/3(29)國有企業(yè)改制為股份有限公司，其賬務(wù)應(yīng)（）。A. 不進(jìn)行調(diào)整B. 根據(jù)資

9、產(chǎn)價(jià)值進(jìn)行調(diào)整C. 根據(jù)賬面情況進(jìn)行調(diào)整D. 根據(jù)資產(chǎn)評(píng)估結(jié)果進(jìn)行調(diào)整(30)發(fā)行人自股份有限公司成立后，持續(xù)經(jīng)營時(shí)間應(yīng)當(dāng)在（）年以上。A. 1B. 2C. 3D. 5(31)運(yùn)用可比公司定價(jià)法時(shí)采用的比率指標(biāo)P/B代表（）。 A. 市盈率B. 市凈率C. 負(fù)債率D. 利潤率(32)公司于上市時(shí)市值不低于（）億港元且最近1個(gè)經(jīng)審計(jì)財(cái)政年度收入至少（）億港元，滿足香港聯(lián)交所最新修訂的上市規(guī)則對(duì)盈利和市值要求。A. 40，5B. 30，3C. 20，3D. 30，5(33)經(jīng)銀監(jiān)會(huì)認(rèn)可，商業(yè)銀行發(fā)行的普通的、無擔(dān)保的、不以銀行資產(chǎn)為抵押或質(zhì)押的長期次級(jí)債務(wù)工具可列入附屬資本，在距到期日前最后（）年

10、，其可計(jì)人附屬資本的數(shù)量每年累計(jì)折扣（）。A. 1，20%B. 2，50%C. 4，25%D. 5，20%(34)某一會(huì)計(jì)期間，由于會(huì)計(jì)制度和稅法規(guī)定的計(jì)算利潤口徑的不同，所產(chǎn)生的稅前會(huì)計(jì)利潤和應(yīng)納稅所得額的差異是（）。A. 季節(jié)性差異B. 永久性差異C. 時(shí)間性差異D. 政策性差異(35)資產(chǎn)評(píng)估機(jī)構(gòu)對(duì)資產(chǎn)評(píng)估對(duì)象進(jìn)行清點(diǎn)、核實(shí)并登記造冊(cè)的行為，稱為（）。A. 資產(chǎn)評(píng)定B. 資產(chǎn)評(píng)估C. 資產(chǎn)清查D. 資產(chǎn)清算(36)發(fā)行人及其主承銷商公告發(fā)行價(jià)格和發(fā)行市盈率時(shí)，每股收益應(yīng)當(dāng)按發(fā)行前一年經(jīng)會(huì)計(jì)師事務(wù)所審計(jì)的、扣除非經(jīng)常性損益前后孰低的凈利潤除以發(fā)行后（）計(jì)算。A. 股本凈值B. 所有者權(quán)益C

11、. 股票發(fā)行數(shù)D. 總股本(37)混合資本債券到期前，如果發(fā)行人核心資本充足率低于（）時(shí)，發(fā)行人可以延期支付利息。 A. 2%B. 4%C. 6%D. 8%(38)發(fā)行涉及國有股的，應(yīng)在國家股股東之后標(biāo)注（），在國有法人股股東之后標(biāo)注（），并披露前述標(biāo)識(shí)的依據(jù)及標(biāo)識(shí)的含義。A. “SS”“S1”B. “S1”，“S1S”C. “SS”，“S1S”D. “SS”，“1S1”(39)在加權(quán)平均法下，每股凈利潤的計(jì)算公式為（）。(40)上市公司在1年內(nèi)購買、出售重大資產(chǎn)或者擔(dān)保金額超過公司資產(chǎn)總額（）的，應(yīng)當(dāng)由股東大會(huì)作出決議，并經(jīng)出席會(huì)議的股東所持表決權(quán)的（）以上通過A. 30%，l/2B. 50

12、%，2/3C. 30%，2/3D. 50%，l/2(41)下面（）屬于資產(chǎn)評(píng)估報(bào)告正文的內(nèi)容。A. 評(píng)估資產(chǎn)的匯總表B. 評(píng)估方法和計(jì)價(jià)標(biāo)準(zhǔn)C. 評(píng)估機(jī)構(gòu)和評(píng)估人員資格證明文件的復(fù)印件D. 評(píng)估資產(chǎn)的明細(xì)表(42)公司改組為上市公司時(shí)，如果原公司已經(jīng)繳納出讓金，取得了土地使用權(quán)，國家可以將土地作價(jià)，以（）的方式投入上市公司。A. 國有法人股B. 出租C. 國家股D. 社會(huì)公眾股(43)與發(fā)行公司業(yè)務(wù)聯(lián)系緊密且欲長期持有發(fā)行公司股票的法人，稱為 （）。A. 機(jī)構(gòu)投資者B. 一般法人投資者C. 戰(zhàn)略投資者D. 戰(zhàn)術(shù)投資者(44)保薦人應(yīng)在（）時(shí)向詢價(jià)對(duì)象提供投資價(jià)值研究報(bào)告。A. 詢價(jià)B. 累計(jì)詢

13、價(jià)C. 首次發(fā)行D. 公告招股說明書(45)外國投資者并購境內(nèi)企業(yè)設(shè)立外商投資企業(yè)，外國投資者應(yīng)自外商投資企業(yè)營業(yè)執(zhí)照頒發(fā)之日起（）個(gè)月內(nèi)轉(zhuǎn)向股權(quán)的股東，或出售資產(chǎn)的境內(nèi)企業(yè)支付全部對(duì)價(jià)。A. 1B. 3C. 5D. 6(46)最近（）因違法違規(guī)被中國證監(jiān)會(huì)從名單中去除或者受到中國證監(jiān)會(huì)行政處罰的個(gè)人不能申請(qǐng)注冊(cè)登記為保薦代表人。A. 6個(gè)月B. 1年C. 36個(gè)月D. 48個(gè)月(47)（）是接受受托機(jī)構(gòu)委托，負(fù)責(zé)保管信托財(cái)產(chǎn)賬戶資金的機(jī)構(gòu)。A. 資金保管機(jī)構(gòu)B. 受托機(jī)構(gòu)C. 特定目的信托D. 貸款服務(wù)機(jī)構(gòu)(48)向不特定對(duì)象公開募集股份，發(fā)行價(jià)格應(yīng)不低于（）。A. 不低于公告招股意向書前1

14、0個(gè)交易日公司股票均價(jià)或前1個(gè)交易日的均價(jià)B. 不高于公告招股意向書前20個(gè)交易日公司股票均價(jià)或前1個(gè)交易日的均價(jià)C. 不低于公告招股意向書前20個(gè)交易日公司股票均價(jià)或前1個(gè)交易日的均價(jià)D. 不高于公告招股意向書前10個(gè)交易日公司股票均價(jià)或前1個(gè)交易日的均價(jià)(49)根據(jù)國債承銷團(tuán)成員資格審批辦法規(guī)定，記賬式國債承銷團(tuán)成員原則上不超過60家，其中甲類成員不超過（）家。 A. 20B. 30C. 40D. 50(50)股東大會(huì)就發(fā)行證券事項(xiàng)作出決議，必須經(jīng)出席會(huì)議的股東所持表決權(quán)的（）以上通過。 A. 1/2B. 1/3C. 2/3D. 全票(51)國有資產(chǎn)的產(chǎn)權(quán)界定應(yīng)當(dāng)依據(jù)（）的原則進(jìn)行。A.

15、誰投資、誰擁有產(chǎn)權(quán)B. 誰經(jīng)營、誰擁有產(chǎn)權(quán)C. 誰授權(quán)、誰擁有產(chǎn)權(quán)D. 誰管理、誰擁有產(chǎn)權(quán)(52)首次公募股票上市前，發(fā)行人不必公告（）。A. 持有股份最多的前10名流通股股東B. 董事姓名C. 股票的上市日期D. 監(jiān)事持有本公司股票的情況(53)發(fā)行人應(yīng)在其股票上市（）日前，將上市公告書全文刊登在至少一種由中國證監(jiān)會(huì)指定的報(bào)刊及中國證監(jiān)會(huì)指定的網(wǎng)站上。A. 1B. 2C. 3D. 5(54)上市公司在股東大會(huì)作出有關(guān)購買、出售、置換資產(chǎn)決議（）日后，仍未完成有關(guān)產(chǎn)權(quán)過戶手續(xù)的，應(yīng)當(dāng)立即將實(shí)施情況報(bào)告證券交易所并公告；此后，每（）日應(yīng)當(dāng)公告一次，直至完成有關(guān)購買、出售、置換資產(chǎn)決議的過戶手續(xù)。

16、A. 60，20B. 90，30C. 30，10D. 50，10(55)在證券承銷業(yè)務(wù)中，應(yīng)注意依據(jù)歷史上不同的文件規(guī)定，對(duì)于已設(shè)立的股份有限公司的資產(chǎn)評(píng)估歷史進(jìn)行（）。A. 盡職調(diào)查B. 評(píng)估立項(xiàng)C. 確認(rèn)所有者的財(cái)產(chǎn)和權(quán)益D. 部分資產(chǎn)評(píng)估(56)收購要約約定的收購期限不得少于（）日，并不得超過（）日。A. 20，50B. 30，50C. 20，60D. 30，60(57)詢價(jià)對(duì)象應(yīng)當(dāng)在年度結(jié)束后（）個(gè)月內(nèi)對(duì)上年度參與詢價(jià)的情況進(jìn)行總結(jié)，并就其是否持續(xù)符合本辦法規(guī)定的條件以及是否遵守本辦法對(duì)詢價(jià)對(duì)象的監(jiān)管要求進(jìn)行說明。A. 1B. 2C. 3D. 6(58)股份有限公司發(fā)起人起草的公司章程

17、須提交（）表決通過；發(fā)起人向社會(huì)公開募集股份的，須向（）報(bào)送公司章程草案。A. 創(chuàng)立大會(huì)，中國證監(jiān)會(huì)B. 股東大會(huì)，中國證監(jiān)會(huì)C. 董事會(huì)，財(cái)政部D. 監(jiān)事會(huì)，財(cái)政部(59)公司改組為上市公司，其使用的國有土地使用權(quán)必須評(píng)估。應(yīng)當(dāng)由土地資產(chǎn)的使用單位或持有單位向國家土地管理部門提出申請(qǐng)，然后聘請(qǐng)（）級(jí)土地評(píng)估機(jī)構(gòu)評(píng)估。A. AB. AAC. AAAD. A+(60)根據(jù)公司法律制度的規(guī)定，下列有關(guān)有限責(zé)任公司股東出資的表述中，正確的是（）。A. 經(jīng)全體股東同意，股東可以用勞務(wù)出資B. 不按規(guī)定繳納所認(rèn)繳出資的股東，應(yīng)對(duì)已足額出資的股東承擔(dān)違約責(zé)任C. 股東在認(rèn)繳出資并經(jīng)法定驗(yàn)資機(jī)構(gòu)驗(yàn)資后，不得

18、抽回出資D. 股東向股東以外的人轉(zhuǎn)讓出資，須經(jīng)全體股東2/3以上同意(61)發(fā)行人應(yīng)在披露上市公告書后（）日內(nèi)，將上市公告書文本一式五份分別報(bào)送中國證監(jiān)會(huì)及發(fā)行人所在地的派出機(jī)構(gòu)、上市的證券易所。A. 5B. 7C. 8D. 10(62)可轉(zhuǎn)換公司債券的（）。A. 最短期限為2年，最長期限為6年B. 最短期限為3年，最長期限為5年C. 最短期限為2年，最長期限為5年D. 最短期限為3年，最長期限為6年(63)如果擬上市公司不能作出盈利預(yù)測(cè)，則應(yīng)（）。A. 以歷史數(shù)據(jù)代替B. 以投資報(bào)告代替C. 在發(fā)行公告和招股說明書的顯要位置作出風(fēng)險(xiǎn)警示D. 以注冊(cè)會(huì)計(jì)師的意見代替(64)A公司現(xiàn)有長期資本總

19、額10000萬元，其中長期借款2000萬元，長期債券3500萬元，優(yōu)先股1000萬元，普通股3000萬元，留存收益500萬元，各種長期資本成本率分別為4%、6%、10%、14%和13%，則該公司的加權(quán)平均資本成本為（）。A. 9.85%B. 9.35%C. 8.75%D. 8.65%(65)向中國證監(jiān)會(huì)提出可轉(zhuǎn)換公司債券上市交易申請(qǐng)時(shí)，無須提交 （）。A. 償債措施，擔(dān)保合同B. 公司章程C. 申請(qǐng)上市的董事會(huì)決議D. 債券募集辦法(66)公司的董事長、（）以上的董事或者經(jīng)理發(fā)生重大變化，即屬重大事項(xiàng)。A. 1/2B. 1/3C. 1/4D. 1/5(67)更適用于企業(yè)籌措新資金的綜合資金成本

20、是按（）計(jì)算的。A. 賬面價(jià)值B. 目標(biāo)價(jià)值C. 市場(chǎng)價(jià)值D. 任一價(jià)值(68)發(fā)行申請(qǐng)未獲核準(zhǔn)的上市公司，自中國證監(jiān)會(huì)作出不予核準(zhǔn)的決定之日起（）不得再次提出新股發(fā)行申請(qǐng)。A. 6個(gè)月內(nèi)B. 10個(gè)月內(nèi)C. 12個(gè)月內(nèi)D. 18個(gè)月內(nèi)(69)轉(zhuǎn)債發(fā)行申請(qǐng)文件中關(guān)于轉(zhuǎn)債條款設(shè)置及其依據(jù)的說明由（）簽署。A. 發(fā)行申請(qǐng)人B. 發(fā)行申請(qǐng)人和主承銷商C. 發(fā)行申請(qǐng)人或主承銷商D. 主承銷商(70)（）不屬于按購并雙方的行業(yè)關(guān)聯(lián)性劃分。A. 橫向收購B. 縱向收購C. 混合收購D. 要約收購二、多項(xiàng)選擇題(本大題共60小題，每小題05分，共30分。以下各小題所給出的4個(gè)選項(xiàng)中，有兩項(xiàng)或兩項(xiàng)以上符合題目

21、要求。) (1)下列屬于董事會(huì)職權(quán)的是（）。 A. 負(fù)責(zé)召集股東大會(huì)B. 決定公司的經(jīng)營計(jì)劃和投資方案C. 制定公司的財(cái)務(wù)預(yù)算D. 決定聘請(qǐng)和解聘公司經(jīng)理E. 制定公司的基本管理制度(2)關(guān)于預(yù)受要約的說法錯(cuò)誤的是（）A. 證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)臨時(shí)保管的預(yù)受要約股票，在要約收購期間不再進(jìn)行任何形式的轉(zhuǎn)讓B. 預(yù)受要約的股東不能在要約期滿前撤回預(yù)受C. 在收購要約有效期間，收購人應(yīng)當(dāng)每日在證券交易所網(wǎng)站上公告預(yù)受要約股份的數(shù)量以及撤回D. 預(yù)受要約股份的數(shù)量超過預(yù)定收購數(shù)量時(shí)，收購人應(yīng)當(dāng)按照同等比例收購預(yù)受要約的股份(3)輔導(dǎo)機(jī)構(gòu)要督促輔導(dǎo)對(duì)象實(shí)現(xiàn)獨(dú)立運(yùn)營，就要做到（）和機(jī)構(gòu)獨(dú)立完整，主營業(yè)務(wù)突出，

22、形成核心競(jìng)爭(zhēng)力。A. 資產(chǎn)B. 業(yè)務(wù)C. 財(cái)務(wù)D. 人員E. 產(chǎn)業(yè)(4)在首次公開發(fā)行股票的申請(qǐng)文件中，需要在指定報(bào)刊及網(wǎng)站披露的文件有（）。A. 法律意見書B. 發(fā)行公告C. 招股說明書D. 招股說明書摘要(5)上市公司存在下列（）情形之一的，不可以公開發(fā)行證券。 A. 上市公司控股股東最近36個(gè)月內(nèi)存在未履行向投資者作出的公開承諾的行為B. 上市公司及其現(xiàn)任董事、高級(jí)管理員涉嫌犯罪被司法機(jī)關(guān)立案?jìng)刹榛蛏嫦舆`法違規(guī)被中國證監(jiān)會(huì)立案調(diào)查C. 擅自改變前次公開發(fā)行證券籌集資金的用途而未作糾正D. 上市公司最近6個(gè)月內(nèi)受到過證券交易所的公開譴責(zé)E. 上市公司最近12個(gè)月內(nèi)受到過證券交易所的公開譴責(zé)

23、(6)重置成本法是在現(xiàn)時(shí)條件下被評(píng)估資產(chǎn)全新狀態(tài)的重置成本減去該項(xiàng)資產(chǎn)的（），估算資產(chǎn)價(jià)值的方法。A. 實(shí)體性貶值B. 功能性貶值C. 經(jīng)濟(jì)性貶值D. 政策性貶值(7)發(fā)起人、認(rèn)股人繳納股款或者繳付抵作股款的出資后，除（）情形外，不得抽回資本。A. 未按期募足股份B. 發(fā)起人未按期召開創(chuàng)立大會(huì)C. 公司章程未經(jīng)創(chuàng)立大會(huì)通過D. 創(chuàng)立大會(huì)決議不設(shè)立公司(8)關(guān)于上網(wǎng)發(fā)行資金申購流程，下列說法錯(cuò)誤的是（）。A. 申購日后的第二天，由中國結(jié)算上海分公司將申購資金凍結(jié)B. 申購日后的第三天，中國結(jié)算上海分公司配合上證所指定的具備資格的會(huì)計(jì)師事務(wù)所對(duì)申購資金進(jìn)行驗(yàn)資C. 中國結(jié)算上海分公司于第4日根據(jù)中

24、簽結(jié)果進(jìn)行新股認(rèn)購中簽清算D. 申購日后的第四天，對(duì)未中簽部分的申購款予以解凍E. 申購日后的第三天，對(duì)未中簽部分的申購款予以解決(9)對(duì)占有單位的無形資產(chǎn)，應(yīng)區(qū)別下列（）情況重估價(jià)值。 A. 自創(chuàng)的或者自身擁有的未單獨(dú)計(jì)算成本的無形資產(chǎn)，根據(jù)該項(xiàng)資產(chǎn)具有的獲利能力評(píng)定重估價(jià)值B. 自創(chuàng)的或者自身擁有的無形資產(chǎn)，只能根據(jù)其形成時(shí)發(fā)生的實(shí)際成本評(píng)定重估價(jià)值C. 自創(chuàng)的或者自身擁有的無形資產(chǎn)，根據(jù)其形成時(shí)發(fā)生的實(shí)際成本及該項(xiàng)資產(chǎn)具備的獲利能力評(píng)定重估價(jià)值D. 外購的無形資產(chǎn)，根據(jù)購人成本以及該項(xiàng)資產(chǎn)具備的獲利能力評(píng)定重估價(jià)值E. 外購的無形資產(chǎn)，根據(jù)其市場(chǎng)價(jià)值評(píng)定重估價(jià)值(10)招股說明書及其摘要

25、引用保薦人、證券服務(wù)機(jī)構(gòu)的專業(yè)意見或者報(bào)告的，相關(guān)內(nèi)容應(yīng)當(dāng)與（）出具的文件內(nèi)容一致，確保引用保薦人、證券服務(wù)機(jī)構(gòu)的意見不會(huì)產(chǎn)生誤導(dǎo)。A. 保薦人B. 證券服務(wù)機(jī)構(gòu)C. 中國證券業(yè)協(xié)會(huì)D. 中國證監(jiān)會(huì)(11)屬于直接融資范疇的是（）。A. 貼現(xiàn)B. 股票融資C. 公司債券融資D. 國債融資(12)當(dāng)（）時(shí)，應(yīng)當(dāng)在兩個(gè)月內(nèi)召開股份有限公司臨時(shí)股東大會(huì)。A. 董事人數(shù)不足公司章程所定人數(shù)的l/2B. 公司未彌補(bǔ)的虧損達(dá)到股本總額的l/3C. 董事人數(shù)不足我國公司法規(guī)定的法定最低人數(shù)D. 監(jiān)事會(huì)提議召開(13)外國投資者以股權(quán)并購境內(nèi)公司所涉及的境內(nèi)外公司的股權(quán)，應(yīng)符合以下（）條件A. 無所有權(quán)爭(zhēng)議且

26、沒有設(shè)定質(zhì)押及任何其他權(quán)利限制B. 股東合法持有并依法可以轉(zhuǎn)讓C. 境外公司的股權(quán)應(yīng)在境外公開合法證券交易市場(chǎng)（柜臺(tái)交易市場(chǎng)除外）掛牌交易D. 境外公司的股權(quán)最近l年交易價(jià)格穩(wěn)定(14)股份有限公司的設(shè)立及股票的公開發(fā)行，都需要經(jīng)（）批準(zhǔn)。A. 財(cái)政部B. 國務(wù)院授權(quán)的部門C. 中國證監(jiān)會(huì)D. 省級(jí)人民政府E. 國家發(fā)改委(15)企業(yè)債券的承銷方式有（）。A. 代銷B. 全額包銷C. 助銷D. 余額包銷E. 轉(zhuǎn)銷(16)按照公司法有關(guān)規(guī)定，股份有限公司需要減少注冊(cè)資本時(shí)，必須編制（）。A. 利潤分配表B. 財(cái)產(chǎn)清單C. 資產(chǎn)負(fù)債表D. 現(xiàn)金流量表E. 以上都是(17)資產(chǎn)支持證券受托機(jī)構(gòu)的信息

27、披露應(yīng)通過（）規(guī)定的其他方 式進(jìn)行。 A. 中國貨幣網(wǎng)B. 中國債券信息網(wǎng)C. 中國人民銀行D. 財(cái)政部(18)有下列（）情況之一的，公司應(yīng)當(dāng)修改章程。A. 董事會(huì)決定修改章程B. 我國公司法或有關(guān)法律、行政法規(guī)修改后，章程規(guī)定的事項(xiàng)與修改后的法律、行政法規(guī)的規(guī)定相抵觸C. 公司的情況發(fā)生變化，與章程記載的事項(xiàng)不一致D. 股東大會(huì)決定修改章程(19)股票的定價(jià)活動(dòng)可包括（）。A. 估值B. 撰寫股票發(fā)行定價(jià)分析報(bào)告C. 詢價(jià)D. 投標(biāo)(20)股份的特點(diǎn)有（）。A. 股份的金額性B. 股份的平等性C. 股份的不可分性D. 股份的單一性(21)H股上市的有關(guān)文本包括（）。A. 招股書B. 認(rèn)購申請(qǐng)

28、書C. 董事及監(jiān)事聲明D. 物業(yè)評(píng)估報(bào)告(22)含有贖回、回售條款規(guī)定的可轉(zhuǎn)換公司債券實(shí)質(zhì)上是由（）構(gòu)成的復(fù)合金融工具。A. 普通債權(quán)B. 投資人美式買權(quán)C. 投資人美式賣權(quán)D. 發(fā)行人美式買權(quán)(23)發(fā)行人如發(fā)行過內(nèi)部職工股，應(yīng)披露（）。 A. 發(fā)生過的違法違規(guī)情況B. 本次發(fā)行前的內(nèi)部職工股托管情況C. 內(nèi)部職工股的審批及發(fā)行情況D. 對(duì)尚存在內(nèi)部職工股潛在問題和風(fēng)險(xiǎn)隱患的，應(yīng)披露有關(guān)責(zé)任的承擔(dān)主體等E. 發(fā)行當(dāng)年的財(cái)務(wù)報(bào)表情況(24)中國證監(jiān)會(huì)在初審過程中，就發(fā)行人的募集資金投資項(xiàng)目是否符合國家產(chǎn)業(yè)政策和投資管理的規(guī)定征求（）的意見。 A. 注冊(cè)地省級(jí)人民政府B. 財(cái)政部C. 國家發(fā)展和

29、改革委員會(huì)D. 國資委(25)關(guān)于邊際資本成本，正確的敘述是（）。A. 追加一個(gè)單位的資本增加的成本稱為邊際資本成本B. 邊際資本成本可以繪成一條有間斷點(diǎn)(即籌資突破點(diǎn))的曲線C. 內(nèi)部收益率高于邊際資本成本的投資項(xiàng)目應(yīng)拒絕D. 內(nèi)部收益率高于邊際資本成本的投資項(xiàng)目應(yīng)接受(26)以下事項(xiàng)除經(jīng)股東大會(huì)表決通過，并經(jīng)參加表決的社會(huì)公眾股股東所持表決權(quán)的半數(shù)以上通過，方可實(shí)施或提出申請(qǐng)（）。A. 上市公司發(fā)行境外上市外資股B. 股東以其持有的上市公司股權(quán)償還其所欠該公司的債務(wù)C. 對(duì)上市公司有重大影響的附屬企業(yè)到境外上市D. 在上市公司發(fā)展中對(duì)社會(huì)公眾股股東利益有重大影響的相關(guān)事項(xiàng)(27)發(fā)行新股(

30、增發(fā))的發(fā)行方式主要包括（）。A. 上網(wǎng)定價(jià)發(fā)行與往下配售相結(jié)合B. 股票發(fā)行的上市保薦C. 股票發(fā)行的公開推介D. 網(wǎng)上網(wǎng)下同時(shí)累計(jì)投標(biāo)詢價(jià)E. 中國證監(jiān)會(huì)認(rèn)可的其他形式(28)證券交易所按照（）規(guī)定停止可轉(zhuǎn)換公司債券的交易。A. 可轉(zhuǎn)換公司債券在贖回期間停止交易B. 可轉(zhuǎn)換公司債券自轉(zhuǎn)換期結(jié)束之前的第20個(gè)交易日起停止交易C. 可轉(zhuǎn)換公司債券應(yīng)當(dāng)在出現(xiàn)中國證監(jiān)會(huì)和證券交易所認(rèn)為必須停止交易的其他情況時(shí)停止交易D. 可轉(zhuǎn)換公司債券流通面值少于1000萬元時(shí)，在上市公司發(fā)布相關(guān)公告3個(gè)交易日后停止其轉(zhuǎn)換公司債券的交易E. 公司有重大違法行為(29)香港創(chuàng)業(yè)板上的發(fā)行人必須依據(jù)相關(guān)地區(qū)或（）自律

31、正式注冊(cè)成立。A. 百慕大或開曼群島B. 美國C. 中國臺(tái)灣地區(qū)D. 中國大陸(30)證券公司應(yīng)遵守下列財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管指標(biāo)：（）。A. 綜合類證券公司的凈資本不得低于2.5億元B. 證券公司的凈資本不得低于其對(duì)外負(fù)債的10%C. 證券公司的流動(dòng)資產(chǎn)不得低于流動(dòng)負(fù)債D. 綜合類證券公司的對(duì)外負(fù)債不得超過其凈資產(chǎn)額的9倍(31)證券公司從事短期融資券主承銷業(yè)務(wù)，其公司的財(cái)務(wù)指標(biāo)必須符合（）條件。 A. 總資產(chǎn)規(guī)模不低于30億元人民幣B. 凈資產(chǎn)規(guī)模不低于10億元人民幣C. 凈資本規(guī)模不低于20億元人民幣D. 上年度凈利潤不低于4億元人民幣E. 凈資本利潤率不低于4%(32)發(fā)行人申請(qǐng)初次公開發(fā)行股票

32、時(shí)，應(yīng)當(dāng)符合下列（）條件。A. 生產(chǎn)經(jīng)營符合國家產(chǎn)業(yè)政策B. 公司預(yù)期利潤率不低于同期銀行存款利率C. 發(fā)起人在近三年內(nèi)沒有重大違法行為D. 股本總額不少于1億元E. 近三年連續(xù)盈利(33)外資股發(fā)行時(shí)，主承銷商和全球協(xié)調(diào)人在擬定發(fā)行上市方案時(shí)，通常應(yīng)明確（）。A. 發(fā)行方式B. 國際配售與公開募股的比例C. 擬進(jìn)行國際分銷的地區(qū)D. 上市地(34)在我國內(nèi)地，股票發(fā)行可以分為（）。A. 面值發(fā)行B. 溢價(jià)發(fā)行C. 溢價(jià)發(fā)行和折價(jià)發(fā)行相結(jié)合的方式D. 折價(jià)發(fā)行(35)股份有限公司發(fā)起人的權(quán)利主要有（）。A. 推薦公司董事會(huì)候選人B. 起草公司章程C. 公司成立后享受公司股東的權(quán)利D. 公司不能

33、成立時(shí)，不用承擔(dān)任何費(fèi)用(36)利潤包括營業(yè)利潤、（）。A. 投資凈收益B. 營業(yè)外收支凈額C. 利息收入D. 非經(jīng)營性凈收益(37)在股票的估值方法中，（）通常忽略了決定資產(chǎn)最終價(jià)值的內(nèi)在因素和假設(shè)前提。A. 市盈率法B. 市凈率法C. 貼現(xiàn)現(xiàn)金流量法D. 以上都不對(duì)(38)發(fā)行可轉(zhuǎn)換債券的缺點(diǎn)是（）。A. 喪失低息優(yōu)勢(shì)B. 股價(jià)上揚(yáng)風(fēng)險(xiǎn)C. 財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)D. 減少籌資中的利益沖突E. 分散公司的控制權(quán)(39)經(jīng)認(rèn)定輔導(dǎo)工作不合格的，中國證監(jiān)會(huì)可視情況對(duì)輔導(dǎo)機(jī)構(gòu)及其有關(guān)責(zé)任人予以單處或并處（）的處罰。 A. 通報(bào)批評(píng)B. 警告C. 暫停直至取消輔導(dǎo)業(yè)務(wù)資格D. 暫停直至取消從業(yè)資格(40)外國投

34、資以股權(quán)并購境內(nèi)公司所涉及的境內(nèi)外公司的股權(quán)，應(yīng)符合以下（）條件。A. 境外公司的股權(quán)最近3年交易價(jià)格穩(wěn)定B. 境外公司的股權(quán)最近1年交易價(jià)格穩(wěn)定C. 無所有權(quán)爭(zhēng)議且沒有設(shè)定質(zhì)押及任何其他權(quán)利限制D. 股東合法持有并依法可以轉(zhuǎn)讓E. 境外公司的股權(quán)應(yīng)在境外公開合法證券交易市場(chǎng)(柜臺(tái)交易市場(chǎng)除外)掛牌交易(41)外資股股票發(fā)行準(zhǔn)備階段，在盡職調(diào)查初步完成的基礎(chǔ)上，（）開始起草招股說明書草案。A. 國際協(xié)調(diào)人B. 會(huì)計(jì)師C. 證券經(jīng)紀(jì)人D. 律師E. 主承銷商(42)在超額配售選擇權(quán)行使完成后的3個(gè)工作日內(nèi)，主承銷商應(yīng)當(dāng)在中國證監(jiān)會(huì)指定報(bào)刊披露（）有關(guān)超額配售選擇權(quán)的行使情況。 A. 因行使超額配

35、售選擇權(quán)而發(fā)行的新股數(shù)；如未行使，應(yīng)當(dāng)說明原因B. 從集中競(jìng)價(jià)交易市場(chǎng)購買發(fā)行人股票的數(shù)量及所支付的總金額、平均價(jià)格、最高與最低價(jià)格C. 發(fā)行人本次發(fā)行股份總量D. 發(fā)行人本次籌資總金額(43)發(fā)行人應(yīng)披露主要產(chǎn)品和服務(wù)的質(zhì)量控制情況，包括（）。A. 質(zhì)量控制標(biāo)準(zhǔn)B. 質(zhì)量控制措施C. 質(zhì)量控制負(fù)責(zé)人D. D。出現(xiàn)的質(zhì)量糾紛(44)可轉(zhuǎn)換債券發(fā)行的擔(dān)保范圍應(yīng)包括（）。A. 可轉(zhuǎn)換債券的本金及利息B. 違約金C. 損害賠償金D. 實(shí)現(xiàn)債權(quán)的費(fèi)用(45)并購企業(yè)制定融資方案的資金來源主要有（）。A. 企業(yè)內(nèi)部自有資金B(yǎng). 銀行貸款籌資C. 股票、債券與其他有價(jià)證券籌資D. 其他借款(46)1952

36、年，美國的大衛(wèi)·杜蘭特把當(dāng)時(shí)對(duì)資本結(jié)構(gòu)的見解劃分為（）。A. 凈收入理論B. 凈經(jīng)營理論C. 凈經(jīng)營收入理論D. 傳統(tǒng)折中理論(47)發(fā)審委的職責(zé)有（）。A. 根據(jù)有關(guān)法律、行政法規(guī)和中國證監(jiān)會(huì)的規(guī)定，審核股票發(fā)行申請(qǐng)是否符合公開發(fā)行股票的條件B. 審核保薦人、會(huì)計(jì)師事務(wù)所、律師事務(wù)所、資產(chǎn)評(píng)估機(jī)構(gòu)等證券中介機(jī)構(gòu)及相關(guān)人員為股票發(fā)行所出具的有關(guān)材料及意見書C. 審核中國證監(jiān)會(huì)有關(guān)職能部門出具的初審報(bào)告D. 依法對(duì)股票發(fā)行申請(qǐng)?zhí)岢鰧徍艘庖?48)非公開發(fā)行股票的特定對(duì)象應(yīng)當(dāng)符合以下（）規(guī)定。A. 特定對(duì)象符合股東大會(huì)決議規(guī)定的條件B. 發(fā)行對(duì)象不超過10名C. 發(fā)行對(duì)象為境外戰(zhàn)略投資者

37、的，應(yīng)當(dāng)經(jīng)國務(wù)院相關(guān)部門事先批準(zhǔn)D. 控股股東應(yīng)當(dāng)在股東大會(huì)召開前公開承諾認(rèn)配股份的數(shù)量E. 以上的規(guī)定都包括(49)估算有負(fù)饋企業(yè)價(jià)值的米勒模型可表示為（）。A. B. C. D. (50)發(fā)行人可聘請(qǐng)（）等機(jī)構(gòu)擔(dān)任債權(quán)代理人。A. 信托投資公司B. 基金管理公司C. 證券公司D. 律師事務(wù)所(51)保薦制度主要包括（）。A. 建立保薦人和保薦代表人的注冊(cè)登記管理制度B. 明確保薦期限C. 確立保薦責(zé)任D. 引進(jìn)持續(xù)信用監(jiān)管和"冷淡對(duì)待"的監(jiān)管措施(52)為保證股份有限公司的正常經(jīng)營活動(dòng)和保護(hù)公司債權(quán)人的利益，股份有 限公司資本的確立應(yīng)堅(jiān)持（）原則。 A. 資本維持B.

38、資本保值C. 資本確定D. 資本增加E. 資本不變(53)首次公募股票的輔導(dǎo)工作應(yīng)當(dāng)遵循（）的原則。A. 勤勉盡責(zé)B. 誠實(shí)信用C. 突出重點(diǎn)，鼓勵(lì)創(chuàng)新D. 責(zé)任明確，風(fēng)險(xiǎn)自擔(dān)(54)上市公司發(fā)行證券，保薦人關(guān)于本次證券發(fā)行的文件包括（）。A. 證券發(fā)行保薦書B. 保薦人盡職調(diào)查報(bào)告C. 法律意見書D. 律師工作報(bào)告(55)所屬企業(yè)到境外上市，上市公司應(yīng)當(dāng)在下述事件發(fā)生后次日履行信息披露義務(wù)（）。A. 所屬企業(yè)到境外上市的董事會(huì)、股東大會(huì)決議B. 所屬企業(yè)最近一年的一審計(jì)會(huì)計(jì)報(bào)表C. 所屬企業(yè)向中國證監(jiān)會(huì)提交的境外上市申請(qǐng)獲得受理D. 所屬企業(yè)獲準(zhǔn)境外發(fā)行上市(56)與一般的公司債務(wù)相比，公司

39、債券具有（）特點(diǎn)。A. 公司債券是一種可轉(zhuǎn)讓的債權(quán)債務(wù)關(guān)系B. 公司債券通過債券的方式表現(xiàn)C. 公司債券是公司與特定的社會(huì)公眾形成的債權(quán)債務(wù)關(guān)系D. 公司債券的償還具有一律性(57)政策性金融債券由我國政策性銀行經(jīng)中國人民銀行批準(zhǔn)，用計(jì)劃派購或市場(chǎng)化的方式，向（）等金融機(jī)構(gòu)發(fā)行。A. 國有商業(yè)銀行B. 城市合作銀行C. 農(nóng)村信用社D. 商業(yè)保險(xiǎn)公司(58)如果認(rèn)定輔導(dǎo)工作不合格的，中國證監(jiān)會(huì)可視情況對(duì)輔導(dǎo)機(jī)構(gòu)及其有關(guān)責(zé)任人予以單處或并處（）的處罰。A. 通報(bào)批評(píng)B. 暫停直至取消從業(yè)資格C. 暫停直至取消輔導(dǎo)業(yè)務(wù)資格D. 警告E. 開除(59)推薦函的出具至少包括以下內(nèi)容（）。A. 明確的推薦

40、意見及其理由B. 對(duì)發(fā)行人發(fā)展前景的評(píng)價(jià)C. 有關(guān)發(fā)行人是否符合發(fā)行上市條件及其他有關(guān)規(guī)定的說明D. 參與本次發(fā)行的項(xiàng)目組成成員及相關(guān)經(jīng)驗(yàn)(60)2005年10月27日修訂實(shí)施的公司法將募集設(shè)立分為（）和（）。A. 定向募集設(shè)立B. 向特定對(duì)象募集設(shè)立C. 社會(huì)募集設(shè)立D. 公開募集設(shè)立三、判斷題(本大題共70小題，每小題0.5分，共35分。判斷以下各小題的對(duì)錯(cuò)，正確的選，錯(cuò)誤的選X。) (1)收購人提出豁免申請(qǐng)的，應(yīng)當(dāng)聘請(qǐng)律師事務(wù)所就其所申請(qǐng)的具體豁免事項(xiàng)出具專業(yè)意見。 （）(2)我國公司改組為在境外募股的股份有限公司時(shí)，需要進(jìn)行資產(chǎn)評(píng)估。（）(3)企業(yè)融資結(jié)構(gòu)選擇的目的就在于，通過對(duì)各種融

41、資方式與組合的成本、風(fēng)險(xiǎn)與收益的比較分析，確立最優(yōu)的企業(yè)融資結(jié)構(gòu)，從而達(dá)到企業(yè)融資成本最低、市場(chǎng)約束最小、市場(chǎng)價(jià)值最大的目標(biāo)。 （）(4)狹義的投資銀行業(yè)務(wù)著重指一級(jí)市場(chǎng)上的承銷業(yè)務(wù)、并購和融資業(yè)務(wù)的財(cái)務(wù)顧問。（） (5)附錄是招股說明書不可分割的部分。 （）(6)發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券后，因配股、增發(fā)、送股、派息、分立及其他原因引起上市公司股份變動(dòng)的，應(yīng)當(dāng)同時(shí)調(diào)整轉(zhuǎn)股價(jià)格。 （）(7)發(fā)行人應(yīng)采用方框圖或其他有效形式，全面披露發(fā)起人、持有發(fā)行人3%以上股份的主要股東、實(shí)際控制人。 （）(8)投資價(jià)值研究報(bào)告應(yīng)當(dāng)由發(fā)行人的研究人員獨(dú)立撰寫并署名。 （）(9)在包銷部分的股票上市之日起30日內(nèi)，主承

42、銷商有權(quán)根據(jù)市場(chǎng)情況，從集中競(jìng)價(jià)交易市場(chǎng)購買發(fā)行人股票，或者要求發(fā)行人增發(fā)股票，分配給對(duì)此超額發(fā)售部分提出認(rèn)購申請(qǐng)的投資者。 （）(10)在香港聯(lián)合證券交易所接納的任何條件的規(guī)定下，上市文件所述發(fā)售期間及公開接收認(rèn)購期間的截止日期不可以更改或延長。（）(11)股份有限公司的發(fā)起人在出資時(shí)可以用貨幣、實(shí)物、工業(yè)產(chǎn)權(quán)、 非專利技術(shù)出資，但不用土地使用權(quán)作價(jià)出資。 （） (12)向境外投資者募集股份的股份有限公司通常以公募方式設(shè)立。（）(13)內(nèi)地企業(yè)在香港創(chuàng)業(yè)板發(fā)行與上市有盈利要求。 （）(14)內(nèi)地企業(yè)在中國香港發(fā)行股票并上市，無論任何時(shí)候，公眾人士持有的股份須占發(fā)行人已發(fā)行股本至少35%。 （

43、）(15)短期融資券是指企業(yè)依照本辦法規(guī)定的條件和程序在銀行間債券市場(chǎng)發(fā)行和交易，約定在一定期限內(nèi)還本付息，最長期限不超過兩年的有價(jià)證券。 （）(16)發(fā)行人可在上市公告書中相互引證，對(duì)相關(guān)部分進(jìn)行適當(dāng)技術(shù)處理。 （）(17)在香港發(fā)行H股的公司，控股股東必須承諾上市后6個(gè)月內(nèi)不得出售公司的股份，并且在隨后的12個(gè)月內(nèi)控股股東必須維持最少50%的權(quán)益。 （）(18)通常的估值方法有兩大類：一類是相對(duì)估值法，另一類是絕對(duì)估值法。 （）(19)在可轉(zhuǎn)換公司債券的發(fā)行申請(qǐng)中，主承銷商負(fù)責(zé)向中國證監(jiān)會(huì)推薦，出具推薦意見，并負(fù)責(zé)報(bào)送發(fā)行申請(qǐng)文件。 （）(20)監(jiān)事會(huì)和連續(xù)90 13以上單獨(dú)或者合計(jì)持有公

44、司20%以上股份的股東擁有補(bǔ)充召集權(quán)和補(bǔ)充主持權(quán)。 （）(21)詢價(jià)對(duì)象應(yīng)當(dāng)承諾獲得本次網(wǎng)下配售的股票持有期限不少于3個(gè)月，持有期自本次公開發(fā)行的股票上市之日起計(jì)算。 （）(22)自中國證監(jiān)會(huì)核準(zhǔn)發(fā)行之Et起，上市公司應(yīng)在6個(gè)月內(nèi)發(fā)行證券；超過6個(gè)月未發(fā)行的，核準(zhǔn)文件失效。 （）(23)證券交易所的設(shè)立和解散應(yīng)該由國務(wù)院決定。（）(24)可轉(zhuǎn)換債券發(fā)行后，發(fā)行人的資產(chǎn)負(fù)債率應(yīng)不得高于70%。 （）(25)企業(yè)股份制改組的法規(guī)要求申請(qǐng)股票在交易上市，總股本不超過4億元的，向社會(huì)公開發(fā)行的股份應(yīng)達(dá)公司股份總數(shù)的25%以上。(26)在保薦人組織推介、詢價(jià)和配售工作時(shí)，律師事務(wù)所對(duì)保薦人的詢價(jià)和配售過

45、程，包括但不限于配售對(duì)象、配售方式是否符合法律、法規(guī)及中國證監(jiān)會(huì)關(guān)于首次公開發(fā)行股票試行詢價(jià)制度若干問題的通知的規(guī)定等進(jìn)行鑒證，律意見書。 （）(27)收購人以在證券交易所上市的債券支付價(jià)款的，該債券的可上市交易時(shí)間應(yīng)當(dāng)不少于3個(gè)月。（） (28)股份公司應(yīng)當(dāng)遵循市場(chǎng)公正、公平、公開的原則，不得與關(guān)聯(lián)單位進(jìn)行交易。 （）(29)憑證式圍債是一不可上市流通的儲(chǔ)蓄型債券，由具備憑證式國債承銷團(tuán)資格的機(jī)構(gòu)承銷。（）(30)股份有限公司增加或減少資本，經(jīng)董事會(huì)23以上的董事表決通過即可執(zhí)行。 （）(31)債券投資具有杠桿作用。（）(32)一家財(cái)務(wù)顧問可以同時(shí)為收購公司和目標(biāo)公司服務(wù)。 （）(33)發(fā)行

46、人凈資產(chǎn)收益率和每股收益的計(jì)算時(shí)應(yīng)執(zhí)行財(cái)政部、中國證監(jiān)會(huì)的相關(guān)規(guī)定。（）(34)輔導(dǎo)機(jī)構(gòu)至少應(yīng)有2名固定人員參與輔導(dǎo)工作小組。（）(35)可轉(zhuǎn)換公司債券在轉(zhuǎn)換股份前，其持有人具有股東的權(quán)利和義務(wù)。 （）(36)申請(qǐng)首次公開發(fā)行股票的公司報(bào)送的申請(qǐng)文件應(yīng)包括公開披露的文件和一切相關(guān)材料。 （）(37)由于融資費(fèi)用與融資額幾乎是同時(shí)發(fā)生的，因此，通常將融資費(fèi)用視為融資額的抵減項(xiàng)，這樣，資本成本便成為資金的使用代價(jià)。 （）(38)發(fā)行費(fèi)用是指發(fā)行人在股票發(fā)行申請(qǐng)和實(shí)際發(fā)行過程中發(fā)生的費(fèi)用，該費(fèi)用可在股票溢價(jià)發(fā)行收入中扣除。 （）(39)發(fā)行人的業(yè)務(wù)應(yīng)當(dāng)獨(dú)立于控股股東、實(shí)際控制人及其控制的其他企業(yè)，與

47、控股股東、實(shí)際控制人及其控制的其他企業(yè)間不得有同業(yè)競(jìng)爭(zhēng)或者顯失公平的關(guān)聯(lián)交易。 （ ）(40)發(fā)行人應(yīng)披露持有3%以上股份的主要股東以及作為股東的董事、 監(jiān)事、高級(jí)管理人員作出的重要承諾及其履行情況。 （）(41)股份有限公司減資生效后，如果是因資本過剩而減資，應(yīng)當(dāng)按照股東所持股份的比例向股東發(fā)還股款，或者免除或減少股東繳納股款的義務(wù)。如果是因虧損而減資，則通常由公司按比例注銷股份。 （）(42)公司發(fā)行優(yōu)先股，要支付籌資成本，還要定期支付股利。（）(43)中國證監(jiān)會(huì)股票發(fā)行審核委員會(huì)委員對(duì)公司發(fā)行股票申請(qǐng)審核時(shí)采取舉手表決方式進(jìn)行。 （）(44)我國目前憑證式國債發(fā)行完全采用公開招標(biāo)方式。

48、（）(45)金融服務(wù)現(xiàn)代化法案意味著20世紀(jì)影響全球各國金融業(yè)的分業(yè)經(jīng)營制度框架的終結(jié)，并標(biāo)志著美國乃至全球金融業(yè)真正進(jìn)入了金融自由化和混業(yè)經(jīng)營的新時(shí)代。 （）(46)發(fā)行人向社會(huì)公開募集股份，必須公告招股說明書。 （）(47)向社會(huì)公開募集股份的股份有限公司，其設(shè)立及股份的發(fā)行必須經(jīng)國務(wù)院核準(zhǔn)。 （）(48)可轉(zhuǎn)換公司債券募集說明書應(yīng)當(dāng)約定，上市公司改變公告的募集資金用途的，應(yīng)賦予債券持有人一次回售的權(quán)利。這一點(diǎn)對(duì)于分離交易的可轉(zhuǎn)換公司債券，也同樣適用。 （）(49)保薦代表人應(yīng)當(dāng)為經(jīng)中國證監(jiān)會(huì)注冊(cè)登記并列入保薦代表人名單的機(jī)構(gòu)。 （）(50)公司在股份制改組資產(chǎn)評(píng)估中一般使用清算價(jià)格法。

49、（）(51)股份有限公司不能成立時(shí)，對(duì)認(rèn)股人已經(jīng)繳納的股款，發(fā)起人負(fù)返還本金的責(zé)任，但不需返還利息。 （）(52)對(duì)于事先已確定發(fā)行條款的國債，我國仍采取承購包銷方式，目前主要運(yùn)用于不可上市流通的憑證式國債的發(fā)行。 （）(53)依據(jù)中國香港有關(guān)監(jiān)管規(guī)則的要求，在招股說明書正式披露和申報(bào)注冊(cè)之前，所有董事應(yīng)當(dāng)簽署"責(zé)任聲明書". （）(54)公司章程的修改需由股東大會(huì)以特別決議通過。（）(55)受托機(jī)構(gòu)被依法取消受托機(jī)構(gòu)資格、依法解散、被依法撤銷或者被依法宣告破產(chǎn)的，在新受托機(jī)構(gòu)產(chǎn)生前，由中國銀監(jiān)會(huì)指定臨時(shí)受托機(jī)構(gòu)。 （）(56)凡在中華人民共和國境內(nèi)公開發(fā)行股票和將其股票在

50、證券交易所交易的發(fā)行人，申請(qǐng)公開發(fā)行股票時(shí)，應(yīng)當(dāng)按有關(guān)規(guī)定編制招股說明書，這是發(fā)行準(zhǔn)備階段的基本任務(wù)。 （）(57)企業(yè)債券的發(fā)行由國家計(jì)劃發(fā)展委員會(huì)審核。 （）(58)股權(quán)融資可能引起企業(yè)控制權(quán)變動(dòng)，有可能導(dǎo)致新股東取代原有股東掌握上市公司的控制權(quán)。（）(59)發(fā)審委委員在審核上市公司非公開發(fā)行股票申請(qǐng)和中國證監(jiān)會(huì)規(guī)定的其他非公開發(fā)行證券申請(qǐng)時(shí)，不得提議暫緩表決。 （）(60)在市盈率既定的情況下，每股收益越高，發(fā)行價(jià)格也可以定得越高。 （）(61)儲(chǔ)蓄國債可以流通轉(zhuǎn)讓，也可以辦理提前兌取、質(zhì)押貸款、非交易過戶等。（）(62)股份有限公司要設(shè)立監(jiān)事會(huì)，而有限公司可以設(shè)l2名監(jiān)事，不設(shè)監(jiān)事會(huì)。（）(63)在股票發(fā)行獲得核準(zhǔn)后，證券發(fā)行人應(yīng)當(dāng)在公開發(fā)行前25個(gè)工作日內(nèi)，將發(fā)行公告刊登在至少一種由中國證監(jiān)會(huì)指定的全國性報(bào)刊上，并應(yīng)當(dāng)于承銷期內(nèi)將該發(fā)行公告在各發(fā)售網(wǎng)點(diǎn)全文張貼。 （）(64)監(jiān)事的任期每屆為3年。監(jiān)事任期屆滿，不可以連任。 （）(65)自中國證監(jiān)會(huì)核準(zhǔn)發(fā)行之日起，上市公司應(yīng)在3個(gè)月內(nèi)發(fā)行證券；超過3個(gè)月未發(fā)行的，核準(zhǔn)文件失效，須重新經(jīng)中國證監(jiān)會(huì)核準(zhǔn)后方可發(fā)行。（）(66)我國國債發(fā)行招標(biāo)規(guī)則的制定借鑒了國際資本中的“美國式”、“荷蘭式”規(guī)則。（）(67)在單純私募的情況下，正式承銷前的市場(chǎng)預(yù)測(cè)和承銷協(xié)議簽署僅具有有限的商業(yè)和法律意義。(68)對(duì)于發(fā)行人的不規(guī)范行為，證