3期02218 (年月)-中國醫(yī)療健康領(lǐng)域投融資報(bào)告第3期02218 (年月)-中國醫(yī)療健康領(lǐng)域投融資報(bào)告第中國醫(yī)療健康領(lǐng)域投融資趨勢總概況熱門賽道投融資分析一級市場中國醫(yī)療健康領(lǐng)域投資機(jī)構(gòu)盤點(diǎn)二級市場(中國醫(yī)療健康領(lǐng)域投融資趨勢總概況概要概要帶來了資本市場的不穩(wěn)定。的投資標(biāo)的。赴美潮已成過去。科創(chuàng)板成為眾多優(yōu)質(zhì)生物醫(yī)藥企業(yè)的上市首選。上交所發(fā)布新政允許醫(yī)療器械企業(yè)按照第五套標(biāo)準(zhǔn)在科創(chuàng)板上市。61117起級市場中國醫(yī)療健康領(lǐng)域投融資事件破1012億元人民幣級市場中國醫(yī)療健康領(lǐng)域披露融資金額45件醫(yī)療健康領(lǐng)域IPO事件數(shù)破608億元人民幣醫(yī)療健康領(lǐng)域的IPO募資金額奏放緩，整體趨勢較二級市場活躍2021-2022年中國醫(yī)療健康領(lǐng)域一二級投融資市場事件數(shù)及金額一級市場事件二級市場事件IPO事件一級市場金額(億元)二級市場金額(億元)IPO金額(億元)04003000002022年1-8月中國醫(yī)療健康領(lǐng)域投融資節(jié)奏放緩，一級市場整體較二級市場活躍。一級市場投融資事件共1117起，總金額1012億InvestGOWind7一級市場數(shù)據(jù)來源：InvestGO數(shù)據(jù)庫900呈減少趨勢年中國醫(yī)療健康領(lǐng)域一級市場投融資概況事件數(shù)金額(億元)750243078503483838719116315815713911410194各賽道創(chuàng)新低后逐步回升，創(chuàng)新藥最熱，醫(yī)療器械較去年顯著降低2021-2022年細(xì)分賽道投融資事件數(shù)變化2021-2022年細(xì)分賽道投融資金額(億元)20015052524510028222004404344035344035205033243382022/74952492021/747494952492021/74749444039222402021/42022/12022/42021/42022/12022/42021/1創(chuàng)新藥醫(yī)療器械企業(yè)服務(wù)IVD醫(yī)療服務(wù)人工智能其他3503002502001501005002021/12021/42021/72021/102022/12022/42022/7創(chuàng)新藥醫(yī)療器械企業(yè)服務(wù)IVD醫(yī)療服務(wù)人工智能其他2022年各賽道投融資趨勢在5月降至最低，后逐步回升，投融資事件前三名分別為創(chuàng)新藥(277起)、醫(yī)療器械(264起)和企業(yè)服務(wù)(158起)。從披露的投融資金額來看，前三名分別為創(chuàng)新藥(417億元)、醫(yī)療器械(198億元)及企業(yè)服務(wù)(190億元)。從平均單筆金額來看，創(chuàng)新藥 數(shù)據(jù)來源：InvestGO數(shù)據(jù)庫；備注：企業(yè)服務(wù)是指企業(yè)作為服務(wù)主體為客戶提供服務(wù)，涉及：CRO、CDMO、CMO、咨詢服務(wù)、營銷服務(wù)等10數(shù)據(jù)來源：InvestGO數(shù)據(jù)庫，備注：早期輪次指種子輪/天使輪、Pre-A輪~A+輪。11%%%%%%%%D期輪次reCCAAPreAA比降低8%，企業(yè)服務(wù)同比降低26%2021-2022年各細(xì)分賽道Pre-A輪~A+輪投融資事件數(shù)量40878710885989869359898693378585938371015878770創(chuàng)新藥醫(yī)療器械IVD企業(yè)服務(wù)醫(yī)療服務(wù)人工智能其他數(shù)據(jù)來源：InvestGO數(shù)據(jù)庫12數(shù)據(jù)來源：InvestGO數(shù)據(jù)庫132022年1-8月江蘇投融資事件穩(wěn)居首位，上海投融資金額位居第一北京江蘇江蘇上海浙江廣東從投融資數(shù)量來看，江蘇(238起)、上海(198起)和北京(174起)領(lǐng)跑，占總數(shù)量的55%。從投融資金額來看，上海(251億元)、江%。二級市場(IPO盤點(diǎn)、指數(shù)走勢)2021年1月2021年2月2021年3月2021年4月2021年5月2021年6月2021年7月2021年8月2021年9月2021年10月2021年11月2021年12月2022年1月2022年2月2022年3月2022年4月2022年5月2022年6月2022年7月2022年8月2021年1月2021年2月2021年3月2021年4月2021年5月2021年6月2021年7月2021年8月2021年9月2021年10月2021年11月2021年12月2022年1月2022年2月2022年3月2022年4月2022年5月2022年6月2022年7月2022年8月2022年1-8月各資本市場IPO事件呈降低趨勢，科創(chuàng)板IPO募資金額8月最高2021-2022年國內(nèi)資本市場IPO個數(shù)及首次募資金額(人民幣)科創(chuàng)板港交所創(chuàng)業(yè)板科創(chuàng)板(億元)港交所(億元)創(chuàng)業(yè)板(億元)8408400-200據(jù),1創(chuàng)新藥,務(wù),11據(jù),1創(chuàng)新藥,務(wù),11務(wù),2務(wù),3械,2藥,4械,3IVD,2創(chuàng)新藥,2CXO,2IVD,2創(chuàng)新藥,8械,3CXO,3數(shù)據(jù)來源：InvestGO數(shù)據(jù)庫、Wind，統(tǒng)計(jì)截至2022.8.311000-1500億,1,1000-1500億,1,2%1-50億,22,2022年1-8月上市公司市值分布/億元人民幣251-300億,1,2%201-250億,1,2%101-150億,5,11%51-100億,15,34%49%22022年1-8月中國醫(yī)療健康領(lǐng)域IPO項(xiàng)目市值TOP10/序號公司賽道IPO日期IPO地點(diǎn)億元人民幣 (8.31)1 醫(yī)療器械8.22科創(chuàng)板14182物 創(chuàng)新藥3.31科創(chuàng)板2773 傳統(tǒng)制藥2.18創(chuàng)業(yè)板2214 傳統(tǒng)制藥7.12上交所主板1425物 企業(yè)服務(wù)(CXO)3.22科創(chuàng)板1266學(xué) 醫(yī)療器械7.15港交所1257 企業(yè)服務(wù)(CXO)4.25科創(chuàng)板1218 創(chuàng)新藥2.23港交所1069普瑞眼科 醫(yī)療服務(wù)7.5創(chuàng)業(yè)板96物 創(chuàng)新藥3.31港交所92數(shù)據(jù)來源：InvestGO數(shù)據(jù)庫、Wind數(shù)據(jù)來源：東方財(cái)富明顯下行趨勢ckBiotechETF來源：醫(yī)藥魔方熱門賽道投融資分析：InvestGO數(shù)據(jù)庫獲獲投時間2022-03-262022-06-152022-08-022022-08-022022-07-042022-04-062022-07-052022-06-012022-01-102022-08-012022-03-282022-08-232022-01-112022-01-062022-05-092022-06-202022-04-012022-08-242022-08-202022-06-01大分子CDMO機(jī)器人血液制品,人工器官創(chuàng)新藥互聯(lián)網(wǎng)醫(yī)療健康服務(wù)平臺AI藥物開發(fā)CRO創(chuàng)業(yè)孵化平臺合成生物學(xué)雙特異性抗體,CAR-TmRNA疫苗重組蛋白和抗體大分子CDMO體外診斷創(chuàng)新藥基因檢測創(chuàng)新藥大分子CDMO基因與細(xì)胞治療CDMO傳統(tǒng)生物藥25億元人民幣3億美元3億美元2億美元超10億元人民幣6400萬美元1.5億美元9.5億元人民幣8.7億元人民幣超1.2億美元1.2億美元超1億美元1億美元1億美元近億美元近億美元5.56億元人民幣5.5億元人民幣5.2億元人民幣5億元人民幣凱萊英生物鎂伽機(jī)器人泰邦生物維泰瑞隆微醫(yī)劑泰醫(yī)藥昆翎醫(yī)藥多瑪醫(yī)藥藍(lán)晶微生物原啟生物深信生物寶濟(jì)藥業(yè)臻格生物頤坤生物瑞石生物安序源生物禾元生物賦成生物蘇州博騰生物惠升生物戰(zhàn)略投資C輪戰(zhàn)略投資戰(zhàn)略投資A+輪A輪B3輪C輪A輪Pre-IPO戰(zhàn)略投資B輪A輪1234567890獲投輪次獲投金額項(xiàng)目名稱排名賽道2022年1-8月一級市場融資金額TOP20賽道分布互聯(lián)網(wǎng)醫(yī)療,1,其他,互聯(lián)網(wǎng)醫(yī)療,1,其他,1,5%人工器官,1,5%機(jī)器人,1,5%CDMO/CRO機(jī)器人,1,5%合成生物學(xué),1,AI藥物開發(fā),1,5% 創(chuàng)新藥,4,20% 創(chuàng)新藥,4,20% 體外診斷/基因mRNA疫苗,CAR-T,1,5%檢測,2,檢測,2,10%行業(yè)分析，可試用InvestGO數(shù)據(jù)庫20新藥賽道2022年1-8月中國創(chuàng)新藥一級市場輪次分布 2022年1-8月中國創(chuàng)新藥一級市場輪次分布 種子輪/天使輪,64,23%D輪及后期輪次,6,2%Pre-C~C+輪,9,%Pre-A~A+輪,94,Pre-B~B+輪,31,11%戰(zhàn)略投資,73,27%34%2022年1-8月中國創(chuàng)新藥一級市場事件數(shù)/金額融資事件數(shù)融資金額(億人民幣)00數(shù)據(jù)來源：InvestGO數(shù)據(jù)庫21，大分子創(chuàng)新藥、基因療法等成熱門賽道7060504037060504030201002022年1-8月創(chuàng)新藥細(xì)分賽道一級市場事件數(shù)80小分子創(chuàng)新藥大分子創(chuàng)新藥新型疫苗治療基因療法核酸藥物：InvestGO數(shù)據(jù)庫20222022年1-8月創(chuàng)新藥賽道一級市場金額/億元人民幣 新型疫苗,15.68,4%基因療法,38.56,9%大分子創(chuàng)新藥,173.92,41%細(xì)胞治療,114.93,27%小分子創(chuàng)新藥,53.5,13%核酸藥物,22.93,6%市場融資項(xiàng)目金額TOP10獲投金額獲投金額獲投時間獲投輪次項(xiàng)目名稱投資方排名賽道A輪Pre-IPOA+輪戰(zhàn)略投資創(chuàng)新藥雙A輪Pre-IPOA+輪戰(zhàn)略投資創(chuàng)新藥雙特異性抗體,CAR-TmRNA疫苗大分子創(chuàng)新藥創(chuàng)新藥創(chuàng)新藥新型疫苗ADCADC雙特異性抗體維泰瑞隆原啟生物深信生物寶濟(jì)藥業(yè)瑞石生物禾元生物邁科康生物普方生物宜聯(lián)生物億一生物2億美元超1.2億美元1.2億美元超1億美元近1億美元5.56億元人民幣近5億元人民幣7000萬美元7000萬美元7000萬美元1234567892022-08-022022-08-012022-03-282022-08-232022-05-092022-04-012022-07-202022-06-022022-03-132022-06-02啟明創(chuàng)投,泉創(chuàng)資本,健壹資本,博荃資本,上海科創(chuàng)基金,建發(fā)新興投資,蘇州基金鼎暉投資,HHF華翊投資,華興醫(yī)療產(chǎn)業(yè)基金,易方達(dá)基金,方圓資本等東方富海,海通創(chuàng)新,源創(chuàng)投資,盛石資本,晟德大藥廠股份有限公司華蓋資本,楹聯(lián)健康基金,張江浩珩,清科產(chǎn)投,翰頤資本貝達(dá)生物醫(yī)藥產(chǎn)業(yè)基金國壽股權(quán)投資,時真資本,新尚投資,夏爾巴投資,高瓴創(chuàng)投紅杉中國,禮來亞洲基金,元禾控股,長安資本,洲嶺資本,險(xiǎn)峰旗云洲嶺資本,啟明創(chuàng)投,君聯(lián)資本,正心谷資本,弘暉基金,晨壹投資億帆醫(yī)藥,中國生物制藥數(shù)據(jù)來源：InvestGO數(shù)據(jù)庫23賽道一二級市場投融資變化趨勢0一級事件數(shù)二級事件數(shù)一級金額(億人民幣)二級金額(億人民幣)140.21501005001118第2次高爬坡第1次高爬坡2013201420152016201720182019202020212022數(shù)據(jù)來源：InvestGO數(shù)據(jù)庫24分賽道一級市場融資事件數(shù)分賽道一級市場融資事件數(shù) TCR-TSTAR-TCAR-NKCAR-γδT502013201420152016201720182019202020212022中中國CAR-T公司上市概況市市值(8.31)108.38億港元1.73億美元25.2億港元18.16億港元72.38億美元備注：西比曼已經(jīng)退市，故不在此表呈現(xiàn)；此表金呈現(xiàn)專注于開發(fā)CAR-T細(xì)胞司，故信達(dá)生物、金斯瑞生物等不在此表31.077016億港元2.09億美元26.04億港元12.6億港元5億美元科濟(jì)藥業(yè)亙喜生物藥明巨諾永泰生物傳奇生物港交所納斯達(dá)克港交所港交所納斯達(dá)克TCR-T,CAR-TIPO募資金額2020-07-102021-06-182021-01-082020-11-032020-06-05上市場所IPO時間UCAR-TCAR-TCAR-TCAR-T公司賽道數(shù)據(jù)來源：InvestGO數(shù)據(jù)庫2526數(shù)據(jù)來源：InvestGO數(shù)據(jù)庫2745402520502022年1-8月中國醫(yī)療器械一級市場事件數(shù)/金額融資事件數(shù)融資金額(億人民幣)40200-1002022·012022·022022·032022·042022·052022·062022·072022·0822022年1-8月中國醫(yī)療器械投融資輪次占比種子輪/天使輪,39,15%戰(zhàn)略投資,88,33%Pre-A~A+輪,89,34%Pre-C~C+輪,10,4%Pre-B~B+輪,32,12%D輪及后期輪次,6,2%2022年1-8月醫(yī)療器械賽道一級市場金額/億元人民幣2022年1-8月醫(yī)療器械賽道一級市場金額/億元人民幣數(shù)字療法,2.6,1%超聲器械,1.3,1%醫(yī)療耗材,8.1,5%腦科學(xué),9.07,5%醫(yī)療機(jī)器人,47.04,28%醫(yī)療設(shè)備,15.25,9%人工器官,39.87,24%眼科醫(yī)療器械,5.72,%外科手術(shù)器械,40.44,24%科手術(shù)器械、醫(yī)療機(jī)器人等領(lǐng)跑事件數(shù)，醫(yī)療機(jī)器人賽道金額占比28%2022年1-8月醫(yī)療器械細(xì)分賽道一級市場事件數(shù)50數(shù)據(jù)來源：InvestGO數(shù)據(jù)庫28融資TOP10事件，鎂伽機(jī)器人融資金額最高，人工器官、腦科學(xué)等成熱門級市場融資項(xiàng)目金額TOP10獲獲投金額獲投時間獲投輪次項(xiàng)目名稱投資方排名賽道高盛資產(chǎn)管理,亞投資本,紀(jì)源資本,創(chuàng)新工場,鴻為資本，C輪戰(zhàn)略投資C++輪C輪戰(zhàn)略投資C++輪智能協(xié)作機(jī)器人人工器官眼科醫(yī)療器械雨盟資本，園豐資本，史帶投資，泰合資本，蘭亭投鎂伽機(jī)器人泰邦生物硅基仿生2022-06-152022-08-022022-01-21123資，義翹神州ADIA,新加坡政府投資公司,國壽股權(quán)投資,信達(dá)鯤鵬ADIA,新加坡政府投資公司,國壽股權(quán)投資,信達(dá)鯤鵬超5億元人民幣CPE源峰,國壽投資,前海母基金,兼固資本,建發(fā)新興投資,京銘資本,魯信創(chuàng)投,智慧互聯(lián)產(chǎn)業(yè)基超5億元人民幣5億元人民幣骨科手術(shù)器械,人工骨德康醫(yī)療2022-02-215億元人民幣骨科手術(shù)器械,人工骨德康醫(yī)療2022-02-214D+輪D+輪A輪D+輪D+輪A輪5億元人民幣4億元人民幣4億元人民幣3億元人民幣數(shù)億元人民幣數(shù)億元人民幣數(shù)億元人民幣數(shù)億元人民幣正雅齒科錦江電子傅利葉景昱醫(yī)療同心醫(yī)療術(shù)之道醫(yī)療元化智能佳量醫(yī)療口腔隱形正畸心血管介入器械康復(fù)機(jī)器人腦科學(xué)人工心臟手術(shù)機(jī)器人手術(shù)機(jī)器人腦科學(xué)2022-03-2052022-08-222022-01-262022-02-162022-08-222022-01-262022-02-162022-01-242022-04-292022-01-182022-01-176789軟銀,Prosperity7Ventures,元璟資本紅杉資本中國,高瓴創(chuàng)投京銘資本,厚新健投,領(lǐng)道資本,弘暉資本,國鑄資本,紅杉資本中國,中金資本,清池資本,人保資本濟(jì)峰資本,醴澤資本,華桐創(chuàng)投,IDG資本萬匯資本,基石資本,紅杉資本中國,國科嘉和,深創(chuàng)投元璟資本,啟明創(chuàng)投,中金資本,辰德資本更多事件詳見InvestGO數(shù)據(jù)庫數(shù)據(jù)來源：InvestGO數(shù)據(jù)庫29人賽道一二級市場投融資變化趨勢一級事件數(shù)二級事件數(shù)一級金額(億人民幣)二級金額(億人民幣)8078.20第1次高爬坡首個IPO數(shù)據(jù)來源：InvestGO數(shù)據(jù)庫30中國醫(yī)療手術(shù)機(jī)器人賽道上市概況市值(8.31)4中國醫(yī)療手術(shù)機(jī)器人賽道上市概況市值(8.31)42.69億港元17.9842億港元5.04億元人民幣備注：威高骨科于2021年登陸科創(chuàng)板，雖然其與天智航就手術(shù)機(jī)器人在骨科領(lǐng)發(fā)和應(yīng)用達(dá)成戰(zhàn)略合作，但因其主營業(yè)務(wù)是骨科醫(yī)療器械的研發(fā)、生產(chǎn)心血管介入手術(shù)機(jī)器人全科手術(shù)機(jī)器人骨科手術(shù)機(jī)器人238.21億港元56億元人民幣IPO募資金額微創(chuàng)機(jī)器人1.46億港元2021/11/22020/7/72022/7/8上市場所IPO時間科創(chuàng)板潤邁德港交所港交所天智航公司賽道人細(xì)分賽道一級市場融資事件數(shù)50器人器人內(nèi)鏡機(jī)器人人器人器人20132015201720192021數(shù)據(jù)來源：InvestGO數(shù)據(jù)庫3132數(shù)據(jù)來源：InvestGO數(shù)據(jù)庫3322022年1-8月中國IVD一級市場輪次占比 種子輪/天使輪,21,16%戰(zhàn)略投資,38,28%Pre-A~A+輪,46,34%-輪,,11%D輪及后期輪次,6,4%Pre-C~C+輪,9,PreB~B+157%DPreAA402520502022年1-8月中國IVD一級市場事件數(shù)/金額融資事件數(shù)融資金額(億人民幣)40200-1002022·012022·022022·032022·042022·052022·062022·072022·082022年2022年1-8月基因檢測細(xì)分賽道一級市場金額/億元人民幣納米孔測序,0.3,1%單分子測序,1.3,4%單細(xì)胞測序,2.4,7%精準(zhǔn)醫(yī)學(xué),6.4,17%疾病早篩,24.2,66%生物芯片,1.92,5%篩領(lǐng)跑基因檢測一級市場投融資事件數(shù)，疾病早篩金額占比高達(dá)66%2022年1-8月基因檢測細(xì)分賽道一級市場事件數(shù)5疾病早篩精準(zhǔn)醫(yī)學(xué)單細(xì)胞測序單分子測序納米孔測序生物芯片數(shù)據(jù)來源：InvestGO數(shù)據(jù)庫34TOP門級市場融資項(xiàng)目金額TOP10獲獲投金額獲投時間獲投輪次項(xiàng)目名稱投資方排名賽道C++輪BC++輪B+輪C輪C輪戰(zhàn)略投資Pre-IPOC+輪基因檢測眼科醫(yī)療器械,疾病早篩基因檢測,液體活檢基因檢測,腫瘤早篩基因檢測精準(zhǔn)醫(yī)學(xué),體外診斷液體活檢,疾病早篩基因檢測液體活檢基因檢測阿斯利康中金醫(yī)療基金,云鋒基金,五源資本,國投招商,康橋資本安序源生物硅基仿生閱爾基因鹍遠(yuǎn)基因予果生物海爾施基因科技優(yōu)迅醫(yī)學(xué)安譽(yù)生物海普洛斯賽納生物2022-06-202022-01-2112超5億元人民幣5000萬美元3億元人民幣3億元人民幣超5億元人民幣5000萬美元3億元人民幣3億元人民幣數(shù)億元人民幣數(shù)億元人民幣數(shù)億元人民幣數(shù)億元人民幣超2億元人民幣2022-06-023華潤資本,,阿斯利康中金醫(yī)療基金,磐霖資本,博遠(yuǎn)資本,紅杉資本中國,涌鏵2022-06-0232022-06-082022-01-212022-06-082022-01-212022-08-082022-05-112022-01-262022-07-262022-08-02456上56深創(chuàng)投,博遠(yuǎn)資本,盛世投資,濱江開投,和豐創(chuàng)投7德誠資本,山東紅橋創(chuàng)投,江蘇美鴻投資,中關(guān)村科學(xué)城,鴻洲資本,英飛尼迪資本,美年大健康產(chǎn)業(yè)基金78989軟銀,北京同仁堂,信銀投資國調(diào)基金,國聯(lián)投資更多事件詳見InvestGO數(shù)據(jù)庫數(shù)據(jù)來源：InvestGO數(shù)據(jù)庫35中國腫瘤早篩賽道上市概況市值(8.31)8中國腫瘤早篩賽道上市概況市值(8.31)86.81億港元1.05億美元3.42億美元備注：泛生子于2022年8月22日宣布私有化；本表只呈現(xiàn)專注于腫瘤早篩開發(fā)的公司，腫瘤伴隨診斷及其他多業(yè)務(wù)(涉及腫瘤早篩)的上市公司不在此表呈腫瘤早篩精準(zhǔn)醫(yī)學(xué),腫瘤早篩精準(zhǔn)醫(yī)學(xué),腫瘤早篩23.4841億港元2.56億美元2.2275億美元IPO募資金額2020-06-122021-02-182020-06-19燃石醫(yī)學(xué)納斯達(dá)克諾輝健康納斯達(dá)克上市場所IPO時間港交所泛生子公司賽道賽道一二級市場投融資變化趨勢一級事件數(shù)二級事件數(shù)一級金額(億