第7頁共7頁期貨投?資公司?年終工?作總結(jié)?__?__年?是我樹?立價(jià)值?投資理?念非常?重要的?一年，?這一年?經(jīng)歷了?海普瑞?投資失?敗的痛?，痛定?思痛通?過學(xué)習(xí)?巴菲特?及其老?師格雷?厄姆的?思想確?定了我?的價(jià)值?投資理?念。下?半年在?市場極?度低迷?大盤市?盈率處?于歷史?底部區(qū)?域時(shí)，?敢于在?別人恐?懼時(shí)抓?住這次?重大機(jī)?會(huì)以6?倍市盈?率逐步?建倉銀?行股，?完成了?建倉工?作。現(xiàn)?將今年?的投資?工作回?顧如下?：一?、無知?__?__年?___?_月_?___?日買入?海普瑞?，44?倍市盈?率，據(jù)?公司年?報(bào)顯示?三年年?均利潤?增幅1?96%?，肝素?鈉原料?藥行業(yè)?龍頭國?內(nèi)占比?51%?，公司?具有F?DA認(rèn)?證、獨(dú)?創(chuàng)的生?產(chǎn)工藝?、產(chǎn)品?質(zhì)量優(yōu)?勢、行?業(yè)龍頭?和壟斷?性等護(hù)?城河特?征，具?有很強(qiáng)?的贏利?能力和?充裕的?現(xiàn)金流?，公司?正在擴(kuò)?大產(chǎn)能?、拉長?產(chǎn)業(yè)鏈?向國際?化的制?藥企業(yè)?發(fā)展具?有高成?長性，?長遠(yuǎn)看?是個(gè)有?發(fā)展前?途的好?企業(yè)。?這么好?的企業(yè)?當(dāng)時(shí)我?所做的?就是全?倉買入?海普瑞?一只股?票，在?___?_年_?___?月__?__日?前我信?心十足?絲毫不?為股價(jià)?的波動(dòng)?擔(dān)心，?在持股?過程中?不斷對(duì)?海的原?料供應(yīng)?情況進(jìn)?行跟蹤?，但對(duì)?企業(yè)的?產(chǎn)品銷?售價(jià)格?及生產(chǎn)?形勢的?變化無?法了解?，對(duì)企?業(yè)的利?潤變化?無法預(yù)?估。_?___?年__?__月?___?_日的?一季報(bào)?公布利?潤同比?陡降3?9%，?超乎尋?常的高?增長必?然帶來?噩夢，?業(yè)績的?快速變?臉導(dǎo)致?高成長?泡沬的?破裂，?市場給?予強(qiáng)烈?反映連?續(xù)三個(gè)?跌停板?，在第?三個(gè)打?開停板?后狼狽?逃竄損?失25?%。這?么好的?企業(yè)為?什么還?會(huì)賠錢?呢我不?得不認(rèn)?真反思?我的錯(cuò)?誤根源?并為我?在投資?領(lǐng)域的?無知付?出了沉?重的代?價(jià)。?二、學(xué)?習(xí)在?至元的?介紹下?我開始?關(guān)注我?是股東?價(jià)值投?資博文?，從此?接觸了?價(jià)值投?資理念?，后來?我又系?統(tǒng)學(xué)習(xí)?了《如?何選擇?成長股?》《彼?得林奇?的成功?投資》?《聰明?的投資?者》《?安全邊?際》《?巴菲特?的投資?理念》?等名著?，通過?學(xué)習(xí)巴?菲特及?其老師?格雷厄?姆的投?資思想?受益匪?淺，認(rèn)?識(shí)到了?投資海?普瑞失?敗的原?因并逐?步形成?了我的?價(jià)值投?資理念?。三?、投資?理念?我的投?資理念?：在安?全邊際?為中心?思想指?導(dǎo)下，?在能力?圈范圍?內(nèi)選擇?3～5?只財(cái)務(wù)?穩(wěn)健的?優(yōu)秀公?司，長?期專注?等待機(jī)?會(huì);在?便宜的?時(shí)候分?批買進(jìn)?，建立?適度分?散化的?投資組?合;不?要過于?在意股?市短期?波動(dòng)并?不被市?場先生?的情結(jié)?所感染?，長期?持股耐?心等待?;當(dāng)價(jià)?格高估?時(shí)分批?賣掉，?根據(jù)大?盤的市?盈率歷?史波動(dòng)?區(qū)間做?牛熊周?期大波?段。堅(jiān)?決不碰?市盈率?很高的?熱門股?、題材?股、新?股和未?來成長?股，堅(jiān)?持低市?盈率買?入法安?全投資?。1?、能力?圈：把?自己的?投資目?標(biāo)限定?在自己?能力所?及的領(lǐng)?域內(nèi)，?對(duì)企業(yè)?的經(jīng)營?環(huán)境及?生產(chǎn)形?勢的變?化能隨?時(shí)了解?和感受?到，不?熟不做?、不懂?不做。?2、?所選企?業(yè)的財(cái)?力穩(wěn)健?，資本?支出少?，自由?現(xiàn)金流?充足。?3、?所選行?業(yè)具有?明顯的?競爭優(yōu)?勢和發(fā)?展?jié)摿?，所選?企業(yè)是?行業(yè)龍?頭，?4、企?業(yè)具有?護(hù)城河?特征，?是壟斷?性企業(yè)?;5?、企業(yè)?贏利能?力強(qiáng)：?具有長?期穩(wěn)定?經(jīng)營歷?史，凈?資產(chǎn)收?益率、?毛利率?高，企?業(yè)收益?高于行?業(yè)平均?水平;?6、?企業(yè)管?理層優(yōu)?秀、理?性，具?有戰(zhàn)略?性發(fā)展?規(guī)劃，?值得依?賴。?7、參?照大盤?及個(gè)股?的歷史?市盈率?運(yùn)行區(qū)?間，確?定買賣?時(shí)機(jī)。?在大盤?Pe<?15時(shí)?，市場?處于熊?市底部?區(qū)間，?市場先?生情結(jié)?低落，?市場極?度低迷?，利空?消息滿?天飛，?優(yōu)秀企?業(yè)內(nèi)在?價(jià)值嚴(yán)?重低估?，到了?貪婪的?時(shí)候，?是以便?宜的價(jià)?格買入?暫時(shí)失?寵的龍?頭公司?的股票?的好時(shí)?機(jī)。在?Pe>?45市?場情緒?高漲，?是分批?賣出的?時(shí)候。?做到人?取我舍?，人舍?我取。?四、?失敗原?因根?據(jù)投資?理念的?十個(gè)方?面分析?HPR?：公司?財(cái)務(wù)穩(wěn)?健，現(xiàn)?金流充?足;國?內(nèi)第一?家FD?A認(rèn)證?競爭力?強(qiáng)是行?業(yè)龍頭?;國內(nèi)?產(chǎn)量占?比51?%具有?壟斷特?性;前?幾年企?業(yè)贏利?能力確?實(shí)很強(qiáng)?;是私?營企業(yè)?管理層?也很優(yōu)?秀?？?體企業(yè)?是個(gè)好?企業(yè)賠?錢不是?企業(yè)的?錯(cuò)，錯(cuò)?在我的?投資理?念不成?熟，主?要表現(xiàn)?在以下?方面。?1、?超出了?能力圈?：醫(yī)藥?行業(yè)的?經(jīng)營形?勢及發(fā)?展趨勢?我無法?了解和?判斷，?其銷售?價(jià)格的?巨幅波?動(dòng)、定?價(jià)方式?及原料?供應(yīng)情?況更是?無法深?入了解?，所有?對(duì)基本?面的研?究都是?靠企業(yè)?的年報(bào)?資料無?法對(duì)企?業(yè)未來?的經(jīng)營?進(jìn)行客?觀的評(píng)?價(jià)，基?本是不?熟又不?懂。?2、違?背了低?市盈率?買入法?：以4?4倍市?盈率買?入為海?普瑞付?出了一?個(gè)非常?高的價(jià)?格是導(dǎo)?致風(fēng)險(xiǎn)?的根本?原因。?不管一?只股票?有多么?優(yōu)秀，?買入時(shí)?市盈率?都必須?小于1?5倍，?這樣能?確保是?在底部?區(qū)域內(nèi)?買入，?保證資?金安全?。3?、要集?中投資?但必須?適度分?散：全?部資金?押在一?只股票?上就象?是賭博?是非常?錯(cuò)誤的?，任何?企業(yè)內(nèi)?部問題?、產(chǎn)品?質(zhì)量問?題、經(jīng)?濟(jì)形勢?變化、?國家政?策影響?、自然?因素的?破壞等?都會(huì)導(dǎo)?致業(yè)績?出現(xiàn)大?幅波動(dòng)?，從而?帶來嚴(yán)?重?fù)p失?，投資?要集中?但必須?適度分?散。?4、違?背安全?投資原?則：H?PR是?個(gè)剛上?市不足?一年的?新股公?司現(xiàn)有?的和未?來的優(yōu)?勢都被?券商挖?掘炒作?發(fā)行市?盈率很?高，當(dāng)?時(shí)醫(yī)藥?板塊很?熱門，?導(dǎo)致買?入價(jià)過?高。歷?史證明?每個(gè)時(shí)?代紅極?一時(shí)的?資產(chǎn)都?會(huì)讓它?的擁有?者窮困?潦倒，?堅(jiān)決不?碰熱門?股、上?市不足?___?_年的?新股、?未來的?所謂高?成長股?、題材?股,盤?點(diǎn)__?__的?十大財(cái)?富絞肉?機(jī)一部?分是發(fā)?行市盈?率高達(dá)?50、?60倍?的中小?板新股?（HP?R），?一部分?是題材?股（如?___?_月_?___?日的重?慶啤酒?因乙肝?疫苗的?研究失?利連拉?10個(gè)?跌停板?）還有?一部分?是業(yè)績?變臉股?（金風(fēng)?科技）?或者是?高市盈?率加業(yè)?績變臉?股（漢?王科技?）。?總之主?要錯(cuò)誤?是出價(jià)?過高和?過度集?中，再?好的企?業(yè)如果?出價(jià)過?高，也?很難有?好的收?益，必?要的分?散是對(duì)?企業(yè)經(jīng)?營環(huán)境?突變的?一種風(fēng)?險(xiǎn)控制?策略。?期貨?投資公?司年終?工作總?結(jié)（二?）_?___?年，受?國家宏?觀政策?影響，?資產(chǎn)業(yè)?務(wù)發(fā)展?受到一?定制約?，與此?相反的?是，隨?著經(jīng)濟(jì)?發(fā)展，?人民越?來越富?裕，對(duì)?理財(cái)?shù)?需求卻?是越來?越大，?同時(shí)，?對(duì)理財(cái)?服務(wù)水?平的要?求也越?來越高?。在這?一年，?招行、?恒生銀?行等股?份制與?外資銀?行大量?進(jìn)駐中?山，這?些銀行?對(duì)我行?的中高?端客戶?虎視眈?眈，極?力以各?種方式?手段搶?奪我行?客戶，?在競爭?如此強(qiáng)?烈的經(jīng)?營環(huán)境?之下，?為增強(qiáng)?我行對(duì)?外競爭?力，行?領(lǐng)導(dǎo)果?斷決策?，通過?競聘方?式，組?建了財(cái)?富管理?團(tuán)隊(duì)，?分片區(qū)?協(xié)助網(wǎng)?點(diǎn)維護(hù)?客戶，?提升理?財(cái)隊(duì)伍?素質(zhì)，?并于本?年__?__月?___?_日正?式上崗?。在?分行黨?委和個(gè)?人金融?部主任?室的正?確領(lǐng)導(dǎo)?下，我?們緊緊?圍繞“?建設(shè)省?內(nèi)卓越?銀行”?，__?__率?先實(shí)現(xiàn)?凈利潤?超6.?8億的?經(jīng)營目?標(biāo)，積?極籌備?，部署?計(jì)劃，?踐行目?標(biāo)。?一、工?作績效?目標(biāo)完?成情況?截止?___?_月末?，管轄?片區(qū)中?高端客?戶數(shù)量?為同比?增長戶?，中高?端客戶?資產(chǎn)額?為萬元?，同比?增長萬?元。重?點(diǎn)產(chǎn)品?營銷，?包括基?金營銷?萬元，?各支產(chǎn)?品完成?率分別?為人民?幣理財(cái)?產(chǎn)品共?，同比?增長?二、主?要工作?措施及?成效?按照分?行財(cái)富?經(jīng)理的?職責(zé)范?圍，我?們分管?的中西?片區(qū)包?括城區(qū)?的中區(qū)?支行、?北區(qū)支?行、西?區(qū)支行?、南區(qū)?支行和?沙溪、?大涌支?行共1?8個(gè)網(wǎng)?點(diǎn)。我?們的工?作主要?有加強(qiáng)?對(duì)片區(qū)?內(nèi)理財(cái)?經(jīng)理的?指導(dǎo)，?協(xié)助支?行吸收?存款和?銷售產(chǎn)?品，以?私人銀?行為依?托，引?進(jìn)高端?服務(wù)內(nèi)?容。?在上崗?以來的?約半年?工作中?，我們?總能認(rèn)?真履行?本職工?作職責(zé)?，緊密?配合分?行完成?省行下?達(dá)的各?項(xiàng)工作?指標(biāo)，?圍繞省?行“跑?贏大市?”和“?率先實(shí)?現(xiàn)百億?利潤目?標(biāo)”的?經(jīng)營目?標(biāo)，落?實(shí)分行?各項(xiàng)工?作部署?和要求?。勤跑?網(wǎng)點(diǎn)，?多打電?話，全?力以赴?，和片?區(qū)網(wǎng)點(diǎn)?一起營?銷客戶?，力推?重點(diǎn)產(chǎn)?品銷售?，促進(jìn)?中高端?客戶數(shù)?量與資?產(chǎn)雙增?長。做?培訓(xùn)，?發(fā)短信?，多管?齊下，?千方百?計(jì)與片?區(qū)理財(cái)?經(jīng)理保?持良好?有效溝?通，促?進(jìn)理財(cái)?經(jīng)理綜?合素養(yǎng)?特別是?專業(yè)技?能、營?銷技能?及合規(guī)?內(nèi)控的?全面提?升。積?極組織?理財(cái)經(jīng)?理團(tuán)隊(duì)?活動(dòng)，?增強(qiáng)歸?屬感，?凝聚一?切隊(duì)伍?力量。?做為分?行財(cái)富?管理工?作新篇?章的開?始，我?們的工?作在行?領(lǐng)導(dǎo)的?關(guān)心與?主任室?的帶領(lǐng)?下，取?得了一?定的成?效，為?我行個(gè)?金條線?今后工?作的長?足發(fā)展?，積累?了一些?成功的?經(jīng)驗(yàn)。?（一?）立足?本職，?做好理?財(cái)經(jīng)理?的相關(guān)?工作?一是做?好理財(cái)?經(jīng)理的?培訓(xùn)工?作。財(cái)?富經(jīng)理?團(tuán)隊(duì)協(xié)?作，共?同完成?全轄新?聘任上?崗理財(cái)?經(jīng)理的?培訓(xùn)工?作，包?括職業(yè)?道德教?育、風(fēng)?險(xiǎn)內(nèi)控?要求、?日常工?作規(guī)范?、產(chǎn)品?知識(shí)普?及與營?銷技巧?分享等?，并將?為上課?而專門?用心制?作的P?PT發(fā)?送網(wǎng)點(diǎn)?，供一?線營銷?人員參?考使用?。同時(shí)?，將培?訓(xùn)工作?日?；?，對(duì)新?業(yè)務(wù)、?新產(chǎn)品?及時(shí)做?好培訓(xùn)?工作。?二是?做好理?財(cái)經(jīng)理?日常工?作指引?。及時(shí)?將分行?當(dāng)前重?點(diǎn)營銷?信息轉(zhuǎn)?達(dá)至各?理財(cái)人?員，恰?如其分?地為其?分析，?使大部?分理財(cái)?經(jīng)理都?能因勢?導(dǎo)力，?配合分?行的各?項(xiàng)業(yè)務(wù)?順利發(fā)?展。?三是做?好理財(cái)?經(jīng)理背?后的技?術(shù)支持?。我們?自己用?exc?el表?制作了?基金定?期定投?的計(jì)算?公式供?所有營?銷人員?銷售演?示，得?到了使?用并業(yè)?績初見?成效理?財(cái)經(jīng)理?的肯定?好評(píng);?在加息?信息一?出時(shí)，?即為加?息后是?否轉(zhuǎn)存?，我們?計(jì)算出?了各期?限年次?的天數(shù)?供全轄?參考使?用，減?少了理?財(cái)經(jīng)理?的工作?量。另?一方面?，我們?也隨時(shí)?為理財(cái)?經(jīng)理的?個(gè)性化?需求，?比數(shù)據(jù)?，編表?格，做?分析，?找產(chǎn)品?，滿足?大家對(duì)?中高端?客戶營?銷的服?務(wù)需求?。四?是駐點(diǎn)?工作，?以身作?則，對(duì)?新聘理?財(cái)經(jīng)理?嘗試實(shí)?踐帶教?。在管?轄片區(qū)?網(wǎng)點(diǎn)的?兩例經(jīng)?驗(yàn)來看?，效果?較為明?顯，在?駐點(diǎn)期?間都實(shí)?現(xiàn)了產(chǎn)?品的突?破性銷?售，同?時(shí)，也?得到了?網(wǎng)點(diǎn)客?戶對(duì)中?行財(cái)富?經(jīng)理的?高度認(rèn)?同。?五是業(yè)?績追蹤?，對(duì)做?得好的?理財(cái)經(jīng)?理及時(shí)?肯定，?多做精?神激勵(lì)?，使其?漸入良?性循環(huán)?之佳境?。對(duì)于?業(yè)績暫?落后者?，多了?解，多?溝通，?想方設(shè)?法幫助?其進(jìn)步?。同時(shí)?，我們?提出建?議，對(duì)?銷售業(yè)?績達(dá)到?一定目?標(biāo)的優(yōu)?秀者全?轄郵件?通報(bào)表?揚(yáng)，對(duì)?我行每?次的重?點(diǎn)產(chǎn)品?銷售做?總結(jié)，?并對(duì)業(yè)?績優(yōu)秀?者，特?別邀請?主管行?長頒發(fā)?獎(jiǎng)杯，?以之鼓?勵(lì)，形?成理財(cái)?經(jīng)理隊(duì)?伍銷售?氣氛的?你追我?趕。?六是關(guān)?心理財(cái)?經(jīng)理8?小時(shí)以?外的生?活，做?好家訪?工作。?關(guān)注內(nèi)?控，做?好特別?提醒工?作，在?孫文中?路與石?岐支行?并網(wǎng)點(diǎn)?營業(yè)期?間，我?們與孫?文中路?網(wǎng)點(diǎn)主?任一起?，重點(diǎn)?關(guān)注理?財(cái)經(jīng)理?做好過?渡期間?的客戶?服務(wù)與?日常工?作，同?時(shí)提醒?網(wǎng)點(diǎn)主?任要關(guān)?注其動(dòng)?態(tài)變化?，防止?意外事?件發(fā)生?。七?是不定?期組織?理財(cái)經(jīng)?理班后?休閑活?動(dòng)，調(diào)?節(jié)理財(cái)?經(jīng)理生?活，增?強(qiáng)隊(duì)伍?凝聚力?。如理?財(cái)經(jīng)理?歡樂