1、第五章 金融機(jī)構(gòu)體系,一、我國現(xiàn)行金融機(jī)構(gòu)體系,以中央銀行為核心，政策性金融與商業(yè)性金融分離，以國有商業(yè)銀行為主體，多種金融機(jī)構(gòu)并存的金融機(jī)構(gòu)體系。 1中央銀行中國人民銀行,（1）國有商業(yè)銀行： 中國工商銀行 中國農(nóng)業(yè)銀行、 中國銀行、中國建設(shè)銀行 無論在人員和機(jī)構(gòu)網(wǎng)點(diǎn)數(shù)量上，還是在資產(chǎn)規(guī)模及市場(chǎng)占有份額上，在我國整個(gè)銀行體系中均處于舉足輕重的地位；在世界上的大銀行排序中也處于較前列的位置。,2、商業(yè)銀行,（2）其他商業(yè)銀行： a. 采取股份制形式；其中有的已經(jīng)上市。 b. 絕大多數(shù)以各種形式的國有資本有主。 c. 已有外資參股股份制商業(yè)銀行。 （3) 以城市名命名的商業(yè)銀行,a.由政府投資設(shè)

2、立,根據(jù)政府的決策和意向,專門從事政策性金融業(yè)務(wù)的銀行；并且根據(jù)具體分工的不同，服務(wù)于特定的領(lǐng)域。 b.在從事業(yè)務(wù)活動(dòng)中，均貫徹不與商業(yè)性金融機(jī)構(gòu)競(jìng)爭(zhēng)、自主經(jīng)營與保本微利的基本原則。,3、政策性銀行,c.共有三家： 國家開發(fā)銀行 中國進(jìn)出口銀行 中國農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行 d.資金來源有三：一是財(cái)政撥付，二是組建時(shí)劃歸的資本金，三是發(fā)行金融債券。,（1）證券公司（投資銀行） （2）保險(xiǎn)公司 （3）信托投資公司 （4）農(nóng)村信用合作社、城市信用合作社 kj（5）郵政儲(chǔ)蓄 （5）投資基金 （6）財(cái)務(wù)公司、金融租賃公司 （7）金融資產(chǎn)管理公司：華融、長城、東方、信達(dá),4、非銀行金融機(jī)構(gòu),二、我國金融機(jī)構(gòu)的建立及

3、改革,（一）、舊中國的金融體系 1、國民黨統(tǒng)治區(qū)的金融體系 官僚資本“四行二局一庫”占?jí)艛嗟匚?四行：中央銀行（1928）、中國銀行（1912） 交通銀行（1908）、中國農(nóng)業(yè)銀行（1935） 二局：郵政儲(chǔ)金匯業(yè)局（1930）、中央信托局（1935） 一庫：中央合作金庫（1946） 2、解放區(qū)的金融體系,（二）、新中國金融體系的建立,通過組建中國人民銀行、 合并解放區(qū)銀行、 沒收官僚資本銀行、 改造私人銀行與錢莊 建立農(nóng)村信用社等途徑實(shí)現(xiàn)。,1953年我國開始大規(guī)模有計(jì)劃地發(fā)展國民經(jīng)濟(jì)以后，便按照蘇聯(lián)模式實(shí)行高度集中的計(jì)劃管理體制及相應(yīng)的管理辦法。 與此相適應(yīng)，金融機(jī)構(gòu)也按照當(dāng)時(shí)蘇聯(lián)的銀行模式

4、進(jìn)行了改造，并建立起一個(gè)高度集中的國家銀行體系，這種銀行體系被稱為“大一統(tǒng)”的金融體系。,（三）、“大一統(tǒng)”模式的金融體系,1建立獨(dú)立經(jīng)營，實(shí)行企業(yè)化管理的專業(yè)銀行，并在此基礎(chǔ)上將其轉(zhuǎn)變?yōu)閲猩虡I(yè)銀行。 2建立中央銀行體制，1984年獨(dú)立，并在1998年11月，對(duì)分支機(jī)構(gòu)設(shè)置進(jìn)行了重大改革。 3在國有商業(yè)銀行之外，組建其他商業(yè)銀行。 4組建一批政策性銀行。 5引進(jìn)大批國外金融機(jī)構(gòu)。,（四）、1979年以來金融體系的改革,6建立包括保險(xiǎn)公司、證券公司、企業(yè)集團(tuán)財(cái)務(wù)公司、信用合作社、金融租賃公司、投資基金等在內(nèi)的諸多非銀行金融機(jī)構(gòu)。 7建立金融資產(chǎn)管理公司，專門處理國有商業(yè)銀行的不良資產(chǎn)。,1、中

5、央銀行 是一國金融機(jī)構(gòu)體系的核心 2、存款貨幣銀行 商業(yè)銀行是典型的存款貨幣銀行.,三、西方國家金融機(jī)構(gòu)體系的構(gòu)成,3、專業(yè)銀行,集中經(jīng)營指定范圍內(nèi)業(yè)務(wù)并提供專門性金融服務(wù)的金融機(jī)構(gòu)。 1）、專門辦理工商業(yè)投資和長期信貸業(yè)務(wù)的投資銀行（在英國稱商人銀行，在日本稱證券公司）； 2）、專門經(jīng)營土地、房屋及不動(dòng)產(chǎn)抵押的不動(dòng)產(chǎn)抵押銀行； 3）、專門吸收居民閑置貨幣和小額儲(chǔ)蓄的儲(chǔ)蓄銀行； 4）、專門為國家建設(shè)性項(xiàng)目和開發(fā)提供貸款的開發(fā)銀行（帶政策性）； 5）、專門為本國對(duì)外貿(mào)易提供信用的進(jìn)出口銀行（不一定是政策性的）。 6）、專門為農(nóng)業(yè)發(fā)展提供信貸支持和金融服務(wù)的農(nóng)業(yè)銀行（帶政策性）。,政策性銀行：由政

6、府投資設(shè)立的、根據(jù)政府的決策和意向?qū)ｉT從事政策性金融業(yè)務(wù)的銀行。它們的活動(dòng)不以營利為目的，并且根據(jù)分工不同，服務(wù)于特定的領(lǐng)域，所以也有政策性專業(yè)銀行之稱,4、非銀行金融機(jī)構(gòu),相對(duì)于銀行金融機(jī)構(gòu)而言，指不是以吸收存款為主要的負(fù)債業(yè)務(wù)，而是以某種特殊方式吸收和運(yùn)用資金，能夠提供特色金融服務(wù)的機(jī)構(gòu)。 保險(xiǎn)公司、租賃公司、信用合作社、養(yǎng)老或退休基金、投資基金等,四、現(xiàn)代金融機(jī)構(gòu)體系的發(fā)展趨勢(shì),（一）國際化趨勢(shì) （二）并購、重組與大型化趨勢(shì) （三）混業(yè)經(jīng)營與多元化趨勢(shì) （四）創(chuàng)新趨勢(shì) （五）金融市場(chǎng)一體化 （六）金融監(jiān)管國際化,（一）國際化趨勢(shì)跨國金融中介,1. 隨著跨國企業(yè)和國際投資的發(fā)展，大商業(yè)銀行

7、，以及大投資銀行、大保險(xiǎn)公司，乃至輔助中介單位，如會(huì)計(jì)事務(wù)所之類，都全力著眼于全球性的發(fā)展，并形成跨國性的金融機(jī)構(gòu)。 2. 這些跨國金融中介具有全球戰(zhàn)略目標(biāo)，資金實(shí)力雄厚，業(yè)務(wù)范圍廣泛。對(duì)國際和有關(guān)國家的金融狀況有能力產(chǎn)生重大影響。,（二）并購、重組與大型化趨勢(shì),20世紀(jì)90年代以來，國際金融業(yè)出現(xiàn)重組浪潮，收購、兼并活動(dòng)頻繁。 銀行合并：是指兩個(gè)或兩個(gè)以上的銀行依照法律規(guī)定和協(xié)議約定而組成一個(gè)銀行的法律行為 銀行收購：是指一家銀行通過有償手段獲得另一家或多家獨(dú)立銀行的經(jīng)營控制權(quán)，從而使該銀行的經(jīng)營決策權(quán)改變的經(jīng)濟(jì)交易行為。 區(qū) 別：合并的最終結(jié)果是兩個(gè)或兩個(gè)以上的法人合并為一個(gè)法人，而收購的

8、最終結(jié)果一般不改變法人的數(shù)量。,背景 1國際銀行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)日趨激烈 2傳統(tǒng)銀行業(yè)務(wù)盈利空間有限 3各國金融管制的普遍放松 結(jié)果 1銀行數(shù)目普遍減少 2大多數(shù)國家的少數(shù)幾家銀行壟斷了 各自銀行業(yè)的主要市場(chǎng)份額，保持和加強(qiáng)了在全球競(jìng)爭(zhēng)中的實(shí)力與地位。,1贊成 擴(kuò)大規(guī)模，占領(lǐng)市場(chǎng)；降低成本，實(shí)現(xiàn)規(guī)模效益；互補(bǔ)優(yōu)勢(shì)，實(shí)現(xiàn)協(xié)同效益；減少競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手，提高市場(chǎng)占有率。 2反對(duì) 過分壟斷可能損害消費(fèi)者的利益；超大規(guī)模帶來經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)；金融監(jiān)管困難；,對(duì)銀行并購的爭(zhēng)論,（三）混業(yè)經(jīng)營與多元化趨勢(shì) （四）創(chuàng)新趨勢(shì) （五）金融市場(chǎng)一體化 （六）金融監(jiān)管國際化yx,（一）、國際性金融機(jī)構(gòu)最早建立于1930年,在國際經(jīng)濟(jì)和金融事

9、務(wù)中發(fā)揮了積極作用 1930年5月在瑞士巴塞爾成立了國際清算銀行,五、國際性金融機(jī)構(gòu),（二）、二次世界大戰(zhàn)后建立了布雷頓森林國際貨幣體系，先后建立起四家世界性國際金融機(jī)構(gòu)。 1國際貨幣基金組織：促進(jìn)國際貨幣合作；增進(jìn)國際貿(mào)易擴(kuò)大和平衡發(fā)展；穩(wěn)定國際匯兌，避免競(jìng)爭(zhēng)性貨幣貶值；協(xié)助建立多邊支付制度，消除外匯管制；協(xié)助會(huì)員國克服國際收支困難。,2國際復(fù)興開發(fā)銀行（簡(jiǎn)稱世界銀行） 有兩個(gè)附屬機(jī)構(gòu)：國際開發(fā)協(xié)會(huì)和國際金融公司。三者統(tǒng)稱世界銀行集團(tuán)。主要向成員國提供長期優(yōu)惠貸款。,3國際開發(fā)協(xié)會(huì) 專門對(duì)較窮的發(fā)展中國家發(fā)放條件優(yōu)惠的長期貸款。 4國際金融公司 主要是對(duì)屬于發(fā)展中國家的會(huì)員國中私人企業(yè)的新建

10、、改建和擴(kuò)建等提供資金，促進(jìn)外國私人資本在發(fā)展中國家的投資，促進(jìn)發(fā)展中國家資本市場(chǎng)的發(fā)展。,（三）、從1957年到70年代，歐洲、亞洲、非洲、拉丁美洲、中東等地區(qū)先后建立起區(qū)域性國際金融機(jī)構(gòu)。 1亞洲開發(fā)銀行 通過發(fā)放貸款和進(jìn)行投資、技術(shù)援助，促進(jìn)本地區(qū)經(jīng)濟(jì)的發(fā)展與合作。 2非洲開發(fā)銀行 為成員國經(jīng)濟(jì)發(fā)展、社會(huì)進(jìn)步提供資金，協(xié)調(diào)各成員國經(jīng)濟(jì)發(fā)展規(guī)劃，以逐步實(shí)現(xiàn)非洲經(jīng)濟(jì)一體化。,3歐洲投資銀行 主要任務(wù)是發(fā)展共同體內(nèi)不發(fā)達(dá)地區(qū)的經(jīng)濟(jì)，各成員國不易舉辦的新工業(yè)企業(yè)或共同項(xiàng)目提供資金，改造保護(hù)現(xiàn)有企業(yè)，開辟新的生產(chǎn)途徑。 4泛美開發(fā)銀行 集中美洲各國的資金力量，對(duì)需要資金的國家和地區(qū)的經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展計(jì)

11、劃提供資金和技術(shù)援助，促進(jìn)成員國的經(jīng)濟(jì)發(fā)展。,國際金融機(jī)構(gòu)的發(fā)展和作用,1. 政府間國際金融機(jī)構(gòu)，其發(fā)端可以追溯到1930年5月在瑞士巴塞爾成立的國際清算銀行 第二次世界大戰(zhàn)后建立了布雷頓森林國際貨幣體系，并相應(yīng)地建立了國際貨幣基金組織IMF和簡(jiǎn)稱世界銀行的國際復(fù)興開發(fā)銀行。 從上世紀(jì)50年代起，又先后建立起區(qū)域性的國際金融機(jī)構(gòu)。如泛美開發(fā)銀行、亞洲開發(fā)銀行、非洲開發(fā)銀行和阿拉伯貨幣基金組織,2. 國際金融機(jī)構(gòu)的作用： 組織商討國際經(jīng)濟(jì)和金額領(lǐng)域中的重大事件，協(xié)調(diào)各國間的行動(dòng)；提供短期資金，緩解國際收支逆差，穩(wěn)定匯率；提供長期資金，促進(jìn)許多國家的經(jīng)濟(jì)發(fā)展,思 考 題,一、概念題 金融機(jī)構(gòu)與金融

12、機(jī)構(gòu)體系 商業(yè)銀行與政策性銀行專業(yè)銀行與投資銀行,二、簡(jiǎn)答題 1新中國金融體系是如何建立的？ 2簡(jiǎn)述當(dāng)前我國金融體系的構(gòu)成。 3我國目前的金融機(jī)構(gòu)體系同西方發(fā)達(dá)市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)國家金融機(jī)構(gòu)體系有何異同？,三、論述題 1試述我國金融體系的主要變革？ 2試述我國銀行業(yè)并購的必要性及其對(duì)策。 3試述我國金融業(yè)對(duì)外進(jìn)一步擴(kuò)大開放對(duì)我國的現(xiàn)實(shí)意義。,第六章 商業(yè)銀行,本章共分五節(jié)，重點(diǎn)了解和掌握： 商業(yè)銀行的性質(zhì)與職能；商業(yè)銀行的負(fù)債、資產(chǎn)、中間與表外業(yè)務(wù)的主要內(nèi)容；派生存款的基本概念與基本原理；金融創(chuàng)新的基本含義、主要內(nèi)容以及對(duì)金融業(yè)的影響；商業(yè)銀行經(jīng)營管理的原則與方法等。,第一節(jié) 概述,一、商業(yè)銀行的產(chǎn)生與

13、發(fā)展 鑄幣兌換業(yè)貨幣經(jīng)營業(yè)(兌換、保管、支付、匯兌)早期銀行業(yè)(存、放、匯)現(xiàn)代銀行的建立與發(fā)展銀行的集中與壟斷,二、商業(yè)銀行的性質(zhì)與職能 (一)性質(zhì)企業(yè)、特殊的企業(yè)、特殊的金融企業(yè)。 (二)職能充當(dāng)信用中介、充當(dāng)支付中介、變社會(huì)各階層的積蓄和收入為資本、創(chuàng)造信用流通工具。,三、商業(yè)銀行的類型 (一)職能分工型(美、日、英)(二)全能型(德、瑞士、奧地利)(三)全能型混業(yè)經(jīng)營的發(fā)展趨勢(shì),四、商業(yè)銀行的組織制度 單元制；總分行制；代理行制；控股公司制；連鎖銀行制,第二節(jié) 商業(yè)銀行的業(yè)務(wù),一、負(fù)債業(yè)務(wù) (一)各項(xiàng)存款(活期、定期、儲(chǔ)蓄存款),(二)其他負(fù)債 1.中央銀行借款(再貼現(xiàn)、再貸款)； 2

14、.同業(yè)拆借； 3.國際貨幣市場(chǎng)借款； 4.結(jié)算過程中的短期資金占用； 5.發(fā)行金融債券,(三)自有資本 巴塞爾協(xié)議；核心資本與附屬資本；資本充足率=資本總額/加權(quán)風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)總額 100%8%；核心資本比率4%；自有資本的營業(yè)、保護(hù)、管理功能。,二、資產(chǎn)業(yè)務(wù) (一)票據(jù)貼現(xiàn) 1.含義 銀行以購買客戶未到期票據(jù)的方式而發(fā)放的貸款。,2.計(jì)算公式 銀行實(shí)付金額=票據(jù)面額（1-日貼現(xiàn)率 未到期天數(shù)）,3.與一般貸款的區(qū)別 在收息時(shí)間、期限、利率、法律關(guān)系、關(guān)系人多少、流動(dòng)性、風(fēng)險(xiǎn)性等方面均有所不同。,4.貼現(xiàn)票據(jù)的種類 商業(yè)票據(jù)、政府短期債券等。,5.意義 引導(dǎo)商業(yè)信用；加速資金周轉(zhuǎn)；增強(qiáng)銀行資產(chǎn)的流動(dòng)

15、性；有利于中央銀行的宏觀調(diào)控。,6.實(shí)例 若A企業(yè)收到B公司4月20日開出的商業(yè)票據(jù)一張，票面金額為10萬元，期限4個(gè)月，票面利率為10，銀行貼現(xiàn)率為10.8%，因急需資金于5月12日向銀行申請(qǐng)貼現(xiàn)，銀行經(jīng)審查當(dāng)日予以辦理，求銀行實(shí)付金額。,解： 票據(jù)到期值=100000(1+410) =104000元， 貼現(xiàn)利息=10400010010.8%360 =3120元 實(shí)付金額=100880元,(二)貸款 1.種類 (1)按期限分為短期（通知貸款）、中期、長期貸款； (2)按貸款對(duì)象分為工商貸款、農(nóng)業(yè)貸款、消費(fèi)貸款等；,(3)按還款方式分為一次償還的貸款和分次償還的貸款； (4)按貸款方式分為信用

16、貸款與擔(dān)保貸款。,擔(dān)保貸款按擔(dān)保方式又分為保證貸款、抵押貸款和質(zhì)押貸款。,抵押貸款與質(zhì)押貸款既相同(方式與目的相同、擔(dān)保主體相同、優(yōu)先受償權(quán)相同、代位求償權(quán)相同)又有差異(擔(dān)保財(cái)產(chǎn)范圍不同、對(duì)作擔(dān)保的財(cái)產(chǎn)或權(quán)利的占有方式不同、擔(dān)保范圍不同)。, 擔(dān)保貸款操作有無難度？是否存在風(fēng)險(xiǎn)？,（5）按貸款風(fēng)險(xiǎn)程度分為正常、關(guān)注、次級(jí)、可疑、損失類貸款。,2.貸款證券化問題 即把流動(dòng)性較差的長期固定利率貸款，予以集中及重新組合，以這些資產(chǎn)作抵押來發(fā)行證券，實(shí)現(xiàn)相關(guān)債權(quán)的流動(dòng)性。,其原因： 金融管制的放松和金融創(chuàng)新的發(fā)展；國際債務(wù)危機(jī)的出現(xiàn)；現(xiàn)代電訊及自動(dòng)化技術(shù)的發(fā)展。,其影響： 為投資者提供了更多的可供選

17、擇的新證券種類；對(duì)銀行可以改善其資產(chǎn)的流動(dòng)性，開辟新的資金來源渠道；推動(dòng)金融市場(chǎng)發(fā)展。,我國正進(jìn)行個(gè)人住房抵押貸款證券化的試點(diǎn)工作。, 貸款證券化需要什么條件？ 貸款證券化會(huì)產(chǎn)生什么影響？,3.信貸原則 (1)“三性”原則 安全性、流動(dòng)性、盈利性,(2)“6C”原則 品德character、才能capacity、資本capital、擔(dān)保品collateral、經(jīng)營環(huán)境condition、事業(yè)的連續(xù)性contipcuity。,(3)“5W”原則 借款人who、借款原因why、借款方式what、借款期限when、如何還款how。,(三)投資(含義、目的、種類、有關(guān)限制、發(fā)展趨勢(shì)),三、中間業(yè)務(wù) (

18、一)含義 即銀行不需動(dòng)用資金而代理客戶承辦支付和其他委托事項(xiàng)，并據(jù)以收取手續(xù)費(fèi)的業(yè)務(wù)。,(二)種類 匯兌、代收、代客買賣、承兌、信托、信用證等。,四、表外業(yè)務(wù) 1.含義 指不列入資產(chǎn)負(fù)債表，且不影響銀行資產(chǎn)負(fù)債總量，但能改變當(dāng)期損益，從而提高銀行資產(chǎn)報(bào)酬率的業(yè)務(wù)。,2.種類 狹義(指金融創(chuàng)新中產(chǎn)生的隱含風(fēng)險(xiǎn)的業(yè)務(wù)。如貸款承諾、擔(dān)保、期貨、期權(quán)、互換、遠(yuǎn)期等) 廣義(包括傳統(tǒng)的無風(fēng)險(xiǎn)的中間業(yè)務(wù))。,它是80年代以來西方國家銀行業(yè)發(fā)展的重點(diǎn)，很多銀行表外業(yè)務(wù)的規(guī)模和收入均已超過表內(nèi)業(yè)務(wù)。我國應(yīng)該大力發(fā)展，當(dāng)然也應(yīng)注意其風(fēng)險(xiǎn)。,3.與中間業(yè)務(wù)的關(guān)系 (1)區(qū)別承擔(dān)的風(fēng)險(xiǎn)不同 (2)聯(lián)系 都屬于收取服務(wù)費(fèi)的業(yè)務(wù)；在范圍上有重合（不同觀點(diǎn)：中間業(yè)務(wù)包含表外業(yè)務(wù)；表外業(yè)務(wù)包含中間業(yè)務(wù)）。,五、我國商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)暫行規(guī)定 中國人民銀行根據(jù)商業(yè)銀行開辦中間業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)和復(fù)雜程度，分別實(shí)施審批制和備案制。,適用備案制的業(yè)務(wù)(1)匯兌； (2)出口托收及進(jìn)口代收； (3)代理發(fā)行、承銷、兌付政府債券； (4)代收代付業(yè)務(wù)（如代發(fā)工資、代收水電費(fèi)）； (5)委托貸款； (6)代理政策性銀行、外國政府和國際金融機(jī)構(gòu)貸款業(yè)務(wù)； (7)代理